Tổng quan thị trường tiền điện tử năm 2024 và triển vọng năm 2025: 5 lĩnh vực phát triển nổi bật
Năm 2024 sẽ là một năm có ý nghĩa cột mốc đối với ngành mã hóa. Từ việc phê duyệt ETF Bitcoin và Ethereum đầu năm, đến sự phát triển mạnh mẽ của thị trường bò, và sự thúc đẩy từ cuộc bầu cử ở Mỹ, Bitcoin và các loại tiền điện tử khác đạt được giá trị kỷ lục, ngày càng ảnh hưởng đến cấu trúc xã hội và chính trị.
Nhờ vào làn sóng đổi mới, nhiều dự án đã hỗ trợ 28 dự án và quỹ hàng đầu khám phá những ranh giới mới của mã hóa. Những dự án này bao gồm nhiều lĩnh vực như DeFi, BTCFi, ZK-rollups, cơ sở hạ tầng mô-đun, giải pháp Layer 1 và Layer 2, trí tuệ nhân tạo, SocialFi, GameFi.
Nhìn về tương lai, đã xác định năm lĩnh vực chính có sự tiến triển đáng khích lệ vào năm 2024 và đáng chú ý vào năm 2025. Những lĩnh vực này bao gồm hệ sinh thái Bitcoin, cơ sở hạ tầng (Infra), Meme, trí tuệ nhân tạo (AI) và hệ sinh thái TON. Báo cáo phân tích sâu về tình hình hiện tại, thách thức và cơ hội trong tương lai của mỗi lĩnh vực, đồng thời cung cấp bối cảnh kinh tế vĩ mô và triển vọng thị trường.
Hệ sinh thái Bitcoin
thị trường chủ đạo
Trong năm qua, sự thống trị của Bitcoin trên thị trường đã tăng từ 45,27% lên 56,81%. Điều này có nghĩa là phần lớn tính thanh khoản hiện tại của thị trường tiền điện tử chủ yếu tập trung vào hệ sinh thái Bitcoin và vẫn đang tiếp tục gia tăng.
Quỹ ETF Bitcoin hiện tại đã tích lũy nắm giữ 5,3% tổng số Bitcoin hiện có, khối lượng nắm giữ đã tăng từ 629,900 đồng đầu năm lên 1,243,608 đồng, tăng 613,708 đồng. Trong 12 tháng, tỷ lệ nắm giữ của ETF đã tăng từ 3,15% lên 6,25%. ( tính đến ngày 4 tháng 12 năm 2024 )
Một thị trường mới đã chính thức mở ra, lấy Bitcoin làm tài sản cốt lõi, với ETF và cổ phiếu Mỹ là kênh dòng tiền vào, thông qua các công ty niêm yết tại Mỹ đại diện cho một công ty niêm yết nào đó, không ngừng hấp thụ tính thanh khoản bằng đồng đô la. Do đó, sự cần thiết phải phát triển thêm hệ sinh thái Bitcoin và nâng cao hiệu quả sử dụng vốn càng trở nên rõ ràng hơn, điều này cũng sẽ được thực hiện thông qua việc tăng nhu cầu BTC và nâng cao giá.
Lớp 2
Trong ba năm qua, đã có 77 dự án Bitcoin Layer 2 được khởi động hoặc hoàn thành vòng tài chính. Trong nửa đầu năm 2024, nhờ vào cơn sốt khái niệm ETF Bitcoin, khối lượng giao dịch và giá token của các dự án Bitcoin Layer 2 từ những vòng trước (chẳng hạn như Lightning Network, Stacks và Liquid Network) đã tăng vọt. Những dự án Layer 2 cũ này cũng đã chứng kiến sự phát triển công nghệ hơn nữa. Có nhiều giải pháp Layer 2 khác nhau xuất hiện trên Bitcoin, bao gồm Spiderchain (Botanix), ZKRollup (Nexio và Critea), chuỗi tương thích EVM (BOB và B Squared), sidechain (Merlin) và nhiều hơn nữa. Đến nay, tổng giá trị bị khóa (TVL) của Bitcoin Layer 2 đã đạt 3 tỷ USD, được đóng góp bởi 19 dự án. Giả sử tất cả các dự án Bitcoin Layer 2 ra mắt trong vài năm tới, tổng TVL dự kiến sẽ tăng ít nhất 2 đến 4 lần, đạt từ 6 tỷ đến 12 tỷ USD.
Layer 1/ Layer thực thi
BRC-20, Ordinals và Runes là những tiêu chuẩn thực thi mới chính xuất hiện vào cuối năm 2023. Mặc dù thị trường tổng thể giảm sút trong quý 2, hoạt động của BTC Layer 1 vẫn đang tăng trưởng ổn định. Tuy nhiên, mặc dù thị trường Bitcoin đã hồi phục trong quý 3, đà tăng trưởng này lại không thể duy trì.
cơ sở hạ tầng Bitcoin khác
Với việc tăng cường sử dụng Bitcoin, các cơ sở hạ tầng khác bao gồm giải pháp tương tác và lớp bảo mật cũng bắt đầu xuất hiện.
Khả năng tương tác
Các giải pháp khả năng tương tác chính cho Bitcoin hiện tại vẫn là cầu nối và WBTC. Do mạng Bitcoin không trực tiếp cung cấp khả năng kết hợp để xây dựng ứng dụng, mọi người phải dựa vào các cầu nối/WBTC để mở khóa lợi ích DeFi trên các chuỗi khối khác. Chúng tôi dự đoán rằng sẽ có nhiều giải pháp khả năng tương tác hơn, bao gồm Xlink, Atomiq và Auran, sẽ ra mắt trong năm tới.
Lớp bảo mật
Tuy nhiên, những giải pháp tương tác này có thể gây ra mối đe dọa cho tính an toàn của tài sản cơ sở, vì các sự kiện tấn công của hacker xảy ra thường xuyên. Để giải quyết vấn đề này, các giải pháp bảo mật liên quan đến Bitcoin bắt đầu xuất hiện.
Babylon là một ví dụ điển hình. Nó đã phát triển một bộ giao thức chia sẻ an toàn cho Bitcoin, bao gồm:
Dấu thời gian Bitcoin: cho phép ghi lại dữ liệu trên mạng Bitcoin, nâng cao độ tin cậy và tính không thể thay đổi của dữ liệu.
Staking Bitcoin: Thông qua các ưu đãi kinh tế, cho phép Bitcoin cung cấp sự an toàn cho các mạng khác.
Ngoài ra, với sự xuất hiện của công nghệ mới, chẳng hạn như lớp khả dụng dữ liệu (lớp DA), giá trị sử dụng tiềm năng của Bitcoin được giải phóng thêm. Nubit là một nhân tố chính trong lĩnh vực DA của Bitcoin. Nó mở rộng dung lượng dữ liệu qua Bitcoin, hỗ trợ sự phát triển của các ứng dụng, Layer 2 và oracle.
Việc nâng cấp vào năm 2025 có được thông qua OP_CAT hay không là điều quan trọng.
Nâng cấp Taproot đã mang lại khả năng phát hành tài sản trên mạng Bitcoin chính. Từ sự xuất hiện của BRC-20 khắc và thị trường NFT Ordinals vào năm 2023, đến sự ra mắt của các giao thức phát hành tài sản như ARC-20, SRC-20, và sự bùng nổ của các cơ sở hạ tầng như Bitcoin Layer 2, Bitcoin Restaking và LST, cầu nối chéo Bitcoin, toàn bộ hệ sinh thái phát triển nhanh chóng. Sau đó, sau hội nghị Bitcoin vào tháng 7 năm 2024, thị trường lại chuyển sự chú ý sang BTCFi gốc có khả năng đạt được phi tập trung và mô hình không được niêm phong, chẳng hạn như stablecoin.
Hiện tại, thông qua các kỹ thuật mật mã của hợp đồng nhật ký thận trọng (DLC) và chữ ký thích ứng (Adaptor Signature), các nhà phát triển có thể lập trình hợp đồng tài chính phụ thuộc vào các sự kiện bên ngoài trong kịch bản Bitcoin, đảm bảo tính không có sự cho phép (permissionless) của các dự án stablecoin và cho vay khi thanh lý, và đảm bảo tính không có sự cho phép của các giao dịch đa bên thông qua giao dịch Bitcoin có chữ ký một phần (PSBT). Tuy nhiên, điều này vẫn liên quan đến logic trò chơi ở một mức độ nhất định, tức là ngăn chặn hành vi ác ý của các bên dự án bằng cách tăng chi phí làm tổn hại, thay vì đạt được sự phi tập trung hoàn toàn từ cấp độ hợp đồng thông minh. Dự án stablecoin sắp ra mắt trên mạng chính cũng đã áp dụng giải pháp này.
Điều thực sự có thể thay đổi tình hình là OP_CAT. Chỉ cần OP_CAT có thể thông qua, các nhà phát triển sẽ có thể sử dụng các ngôn ngữ lập trình cao cấp gốc của Bitcoin như sCrypt, để phát triển hợp đồng thông minh hoàn toàn phi tập trung và minh bạch trên mạng chính của Bitcoin. sCrypt là một khung TypeScript được sử dụng để viết hợp đồng thông minh trên Bitcoin, cho phép các nhà phát triển trực tiếp sử dụng TypeScript, một ngôn ngữ lập trình cao cấp phổ biến, để viết hợp đồng thông minh. Layer 2 hiện tại của Bitcoin cũng có thể chuyển đổi thành ZK Rollup, quy mô tổng thể của BTCFi sẽ có khả năng được nâng cao đáng kể.
Dưới sự hỗ trợ kép của thị trường vĩ mô và cơ sở hạ tầng, chúng tôi tin rằng Bitcoin sẽ trải qua một sự gia tăng nhu cầu thị trường hơn nữa trong hai năm tới.
Cơ sở hạ tầng (Infra)
Vào năm 2024, cơ sở hạ tầng vẫn là một trong những lĩnh vực hấp dẫn nhất của ngành công nghiệp mã hóa. Sự kết hợp giữa vốn và công nghệ đã thúc đẩy sự phát triển nhanh chóng của các dự án như Layer 1, Layer 2 và middleware. Sự nâng cấp và xây dựng liên tục của hệ sinh thái Ethereum, cũng như sự gia tăng phí và hiệu suất của Layer 2; sự phát triển nhanh chóng của các Layer 1 hiệu suất cao khác do một Layer 1 hiệu suất cao dẫn đầu; sự sâu sắc hóa liên tục của cấu trúc đa chuỗi; các dự án đại diện cho một dự án đã cải thiện độ bảo mật mạng và hiệu quả vốn thông qua cơ chế Restaking; nhiều dự án Bitcoin Layer 2 đang cố gắng kết hợp độ bảo mật của Bitcoin với các giải pháp mở rộng hiệu suất cao, tất cả đều thúc đẩy sự phát triển mạnh mẽ trong lĩnh vực cơ sở hạ tầng.
Lớp 1
Các dự án Layer 1 tiếp tục tối ưu hóa cơ chế đồng thuận và hiệu suất của chúng, cung cấp nền tảng vững chắc cho các ứng dụng trên chuỗi.
Ethereum: Ra mắt EIP-4844, giảm chi phí cho mạng Layer 2.
Một chuỗi công khai và một chuỗi công khai: Nhờ vào sự phát triển của Meme Coin cũng như một dự án và một dự án khác, các giao dịch trên chuỗi rất sôi động.
Một chuỗi công khai và một chuỗi công khai: Ứng dụng trong lĩnh vực GameFi và DeFi thúc đẩy sự tăng trưởng người dùng tích cực.
Lớp 2
Layer 2 tiếp tục là con đường quan trọng cho khả năng mở rộng, ZK Rollup và Optimistic Rollup đều có sự phát triển.
Một Layer 2 và một Layer 2: Liên tục cải tiến và nâng cấp, trải nghiệm người dùng của ZK Rollup được cải thiện đáng kể.
Một Layer 2 và một Layer 2: Các dự án DeFi và NFT đang phát triển mạnh mẽ trên những nền tảng này, TVL tăng trưởng đáng kể.
Layer 0 và middleware liên chuỗi
Layer 0 và middleware liên chuỗi đã đạt được bước đột phá mới trong khả năng tương tác.
Một dự án đa chuỗi: Kết nối hơn 40 chuỗi, khối lượng giao dịch giữa các chuỗi tăng đáng kể.
Một hệ sinh thái xuyên chuỗi: Nâng cấp IBC, hiệu suất xuyên chuỗi tăng 50%.
chuỗi công khai mô-đun
Chuỗi công khai mô-đun cung cấp hiệu suất cao và tính linh hoạt, thu hút nhiều ứng dụng đa dạng.
Một chuỗi công khai mô-đun: Hỗ trợ nhiều lớp thực thi mô-đun, trở thành dự án tiêu biểu của chuỗi công khai mô-đun.
Một chuỗi công khai mô-đun: thu hút lượng lớn nhà phát triển và triển khai DApp nhờ hiệu suất TPS cực cao.
Bitcoin Layer 2
Layer 2 Bitcoin trở thành điểm nóng mới nổi trên thị trường cấp một năm nay, nhiều dự án liên quan như Babylon, Taro, BounceBit, Corn đã hoàn thành việc huy động vốn trong năm nay, chủ yếu mang lại hợp đồng thông minh và chức năng mở rộng cho mạng lưới Bitcoin.
Một Layer 2 Bitcoin: Mở rộng khả năng thanh toán và hợp đồng của Bitcoin thông qua mạng lưới Lightning.
Một Layer 2 Bitcoin và một Layer 2 Bitcoin: Thúc đẩy sự phát triển của ứng dụng hợp đồng thông minh Bitcoin.
Restaking
Restaking đã nâng cao hiệu quả sử dụng vốn, năm nay cũng đã nhận được sự phát triển tốt và sự chú ý của thị trường, bao gồm một số dự án, một số dự án khác trong năm nay đều đã nhận được đầu tư hàng triệu từ các quỹ hàng đầu.
Sự kiện đầu tư và tài trợ
Cơ sở hạ tầng vẫn chiếm vị trí quan trọng trong đầu tư và tài chính năm nay. Layer 1, chuỗi công khai mô-đun và cơ sở hạ tầng liên quan đến hệ sinh thái Bitcoin đều được vốn ưa chuộng. Layer 1 hiện đại diện cho sự phát triển và khám phá công nghệ tập trung nhất trong lĩnh vực mã hóa, lĩnh vực này vẫn sẽ là nơi tập trung nguồn lực phát triển và vốn trong tương lai.
Meme
Chính sách nới lỏng mã hóa được thực hiện sau khi là một kênh quan trọng cho dòng vốn từ các nhà đầu tư nhỏ lẻ.
Năm 2024, lĩnh vực Meme lại trở thành tâm điểm của thị trường tiền điện tử. Là một cầu nối sinh thái, nó không chỉ thúc đẩy sự đồng thuận trong cộng đồng mà còn kết hợp với các lĩnh vực như DeFi và GameFi, tạo ra các trường hợp sử dụng mới. Ví dụ, một chuỗi công khai nào đó đã thúc đẩy mạnh mẽ sự đổi mới và phát triển của các dự án Meme, thành công trong việc kích thích tính năng động và sức sống của hệ sinh thái. Từ một dự án nào đó và một dự án nào đó vào đầu năm, đến một dự án nào đó giữa năm, những dự án này với đường cong giá Bonding Curve và mô hình mở bán với vốn hóa thấp đã thể hiện "thuộc tính xổ số" rất mạnh, thu hút sự chú ý rộng rãi. Hơn nữa, đặc điểm phi tập trung "ai cũng có thể triển khai Meme" của một dự án nào đó đã thúc đẩy sự thịnh vượng lớn hơn của hệ sinh thái, hiện tại hơn một nửa các dự án Meme trên chuỗi công khai đó xuất phát từ dự án này, trong đó hàng chục dự án có vốn hóa đã vượt quá 1 tỷ đô la. Một chuỗi công khai nào đó, một chuỗi công khai nào đó và các chuỗi công khai khác cũng nhanh chóng theo đuổi chiến lược Meme, làm tăng thêm tính năng động cho hệ sinh thái của họ.
Các dự án Meme đã trở thành công cụ quan trọng thu hút người dùng mới trong thị trường tiền điện tử nhờ vào sự đơn giản và mức độ truy cập dễ dàng. Sự ra mắt của một dự án nào đó cho phép người dùng sử dụng tiền pháp định để mua tài sản Meme, trong khi cơn sốt Meme liên quan đến chính trị sau cuộc bầu cử đã mang lại cho người chơi mới cảm giác tham gia mạnh mẽ. Nhìn về tương lai, chính sách mã hóa của chính quyền Trump và các động thái liên quan sẽ gây ra ảnh hưởng tiềm tàng đến thị trường, có thể tạo ra những điểm nóng Meme mới. Ví dụ, nếu "Cục hiệu quả chính phủ" (Department of Government Efficiency, viết tắt là "DOGE") do Elon Musk lãnh đạo nhận được sự chú ý, có thể sẽ lại kích thích sự bùng nổ của Dogecoin.
Với môi trường thị trường tiền điện tử trở nên thoải mái hơn, dự đoán sẽ có nhiều nhà đầu tư nhỏ lẻ tham gia, các dự án Meme sẽ trở thành kênh quan trọng cho dòng vốn vào. Sự gia tăng lớn mỗi lần một sàn giao dịch niêm yết đồng Meme đã chứng minh điều này.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
10 thích
Phần thưởng
10
6
Chia sẻ
Bình luận
0/400
GasFeeCrybaby
· 08-02 10:13
chuyên nghiệp nói nhiều như vậy, khi nào thì giá giảm để tôi có thể lên xe?
Xem bản gốcTrả lời0
NFTArchaeologis
· 08-02 07:07
Tích lũy theo kiểu ủ kín, chờ đợi giá trị trở lại
Xem bản gốcTrả lời0
GamefiEscapeArtist
· 08-02 07:03
So với các loại tiền điện tử khác, hệ sinh thái BTC thực sự là ổn định nhất.
Xem bản gốcTrả lời0
ProxyCollector
· 08-02 06:55
Hệ sinh thái khá tốt, chỉ là giá coin không tăng lên được.
Xem bản gốcTrả lời0
DuskSurfer
· 08-02 06:52
Mọi người năm nay đều đang kỳ vọng vào Bitcoin, tôi chỉ muốn hỏi có ai đang chuẩn bị btcfi không?
Tổng quan thị trường tiền điện tử năm 2024: Hệ sinh thái Bitcoin dẫn đầu, triển vọng của năm đường đua lớn.
Tổng quan thị trường tiền điện tử năm 2024 và triển vọng năm 2025: 5 lĩnh vực phát triển nổi bật
Năm 2024 sẽ là một năm có ý nghĩa cột mốc đối với ngành mã hóa. Từ việc phê duyệt ETF Bitcoin và Ethereum đầu năm, đến sự phát triển mạnh mẽ của thị trường bò, và sự thúc đẩy từ cuộc bầu cử ở Mỹ, Bitcoin và các loại tiền điện tử khác đạt được giá trị kỷ lục, ngày càng ảnh hưởng đến cấu trúc xã hội và chính trị.
Nhờ vào làn sóng đổi mới, nhiều dự án đã hỗ trợ 28 dự án và quỹ hàng đầu khám phá những ranh giới mới của mã hóa. Những dự án này bao gồm nhiều lĩnh vực như DeFi, BTCFi, ZK-rollups, cơ sở hạ tầng mô-đun, giải pháp Layer 1 và Layer 2, trí tuệ nhân tạo, SocialFi, GameFi.
Nhìn về tương lai, đã xác định năm lĩnh vực chính có sự tiến triển đáng khích lệ vào năm 2024 và đáng chú ý vào năm 2025. Những lĩnh vực này bao gồm hệ sinh thái Bitcoin, cơ sở hạ tầng (Infra), Meme, trí tuệ nhân tạo (AI) và hệ sinh thái TON. Báo cáo phân tích sâu về tình hình hiện tại, thách thức và cơ hội trong tương lai của mỗi lĩnh vực, đồng thời cung cấp bối cảnh kinh tế vĩ mô và triển vọng thị trường.
Hệ sinh thái Bitcoin
thị trường chủ đạo
Trong năm qua, sự thống trị của Bitcoin trên thị trường đã tăng từ 45,27% lên 56,81%. Điều này có nghĩa là phần lớn tính thanh khoản hiện tại của thị trường tiền điện tử chủ yếu tập trung vào hệ sinh thái Bitcoin và vẫn đang tiếp tục gia tăng.
Quỹ ETF Bitcoin hiện tại đã tích lũy nắm giữ 5,3% tổng số Bitcoin hiện có, khối lượng nắm giữ đã tăng từ 629,900 đồng đầu năm lên 1,243,608 đồng, tăng 613,708 đồng. Trong 12 tháng, tỷ lệ nắm giữ của ETF đã tăng từ 3,15% lên 6,25%. ( tính đến ngày 4 tháng 12 năm 2024 )
Một thị trường mới đã chính thức mở ra, lấy Bitcoin làm tài sản cốt lõi, với ETF và cổ phiếu Mỹ là kênh dòng tiền vào, thông qua các công ty niêm yết tại Mỹ đại diện cho một công ty niêm yết nào đó, không ngừng hấp thụ tính thanh khoản bằng đồng đô la. Do đó, sự cần thiết phải phát triển thêm hệ sinh thái Bitcoin và nâng cao hiệu quả sử dụng vốn càng trở nên rõ ràng hơn, điều này cũng sẽ được thực hiện thông qua việc tăng nhu cầu BTC và nâng cao giá.
Lớp 2
Trong ba năm qua, đã có 77 dự án Bitcoin Layer 2 được khởi động hoặc hoàn thành vòng tài chính. Trong nửa đầu năm 2024, nhờ vào cơn sốt khái niệm ETF Bitcoin, khối lượng giao dịch và giá token của các dự án Bitcoin Layer 2 từ những vòng trước (chẳng hạn như Lightning Network, Stacks và Liquid Network) đã tăng vọt. Những dự án Layer 2 cũ này cũng đã chứng kiến sự phát triển công nghệ hơn nữa. Có nhiều giải pháp Layer 2 khác nhau xuất hiện trên Bitcoin, bao gồm Spiderchain (Botanix), ZKRollup (Nexio và Critea), chuỗi tương thích EVM (BOB và B Squared), sidechain (Merlin) và nhiều hơn nữa. Đến nay, tổng giá trị bị khóa (TVL) của Bitcoin Layer 2 đã đạt 3 tỷ USD, được đóng góp bởi 19 dự án. Giả sử tất cả các dự án Bitcoin Layer 2 ra mắt trong vài năm tới, tổng TVL dự kiến sẽ tăng ít nhất 2 đến 4 lần, đạt từ 6 tỷ đến 12 tỷ USD.
Layer 1/ Layer thực thi
BRC-20, Ordinals và Runes là những tiêu chuẩn thực thi mới chính xuất hiện vào cuối năm 2023. Mặc dù thị trường tổng thể giảm sút trong quý 2, hoạt động của BTC Layer 1 vẫn đang tăng trưởng ổn định. Tuy nhiên, mặc dù thị trường Bitcoin đã hồi phục trong quý 3, đà tăng trưởng này lại không thể duy trì.
cơ sở hạ tầng Bitcoin khác
Với việc tăng cường sử dụng Bitcoin, các cơ sở hạ tầng khác bao gồm giải pháp tương tác và lớp bảo mật cũng bắt đầu xuất hiện.
Khả năng tương tác
Các giải pháp khả năng tương tác chính cho Bitcoin hiện tại vẫn là cầu nối và WBTC. Do mạng Bitcoin không trực tiếp cung cấp khả năng kết hợp để xây dựng ứng dụng, mọi người phải dựa vào các cầu nối/WBTC để mở khóa lợi ích DeFi trên các chuỗi khối khác. Chúng tôi dự đoán rằng sẽ có nhiều giải pháp khả năng tương tác hơn, bao gồm Xlink, Atomiq và Auran, sẽ ra mắt trong năm tới.
Lớp bảo mật
Tuy nhiên, những giải pháp tương tác này có thể gây ra mối đe dọa cho tính an toàn của tài sản cơ sở, vì các sự kiện tấn công của hacker xảy ra thường xuyên. Để giải quyết vấn đề này, các giải pháp bảo mật liên quan đến Bitcoin bắt đầu xuất hiện.
Babylon là một ví dụ điển hình. Nó đã phát triển một bộ giao thức chia sẻ an toàn cho Bitcoin, bao gồm:
Dấu thời gian Bitcoin: cho phép ghi lại dữ liệu trên mạng Bitcoin, nâng cao độ tin cậy và tính không thể thay đổi của dữ liệu.
Staking Bitcoin: Thông qua các ưu đãi kinh tế, cho phép Bitcoin cung cấp sự an toàn cho các mạng khác.
Ngoài ra, với sự xuất hiện của công nghệ mới, chẳng hạn như lớp khả dụng dữ liệu (lớp DA), giá trị sử dụng tiềm năng của Bitcoin được giải phóng thêm. Nubit là một nhân tố chính trong lĩnh vực DA của Bitcoin. Nó mở rộng dung lượng dữ liệu qua Bitcoin, hỗ trợ sự phát triển của các ứng dụng, Layer 2 và oracle.
Việc nâng cấp vào năm 2025 có được thông qua OP_CAT hay không là điều quan trọng.
Nâng cấp Taproot đã mang lại khả năng phát hành tài sản trên mạng Bitcoin chính. Từ sự xuất hiện của BRC-20 khắc và thị trường NFT Ordinals vào năm 2023, đến sự ra mắt của các giao thức phát hành tài sản như ARC-20, SRC-20, và sự bùng nổ của các cơ sở hạ tầng như Bitcoin Layer 2, Bitcoin Restaking và LST, cầu nối chéo Bitcoin, toàn bộ hệ sinh thái phát triển nhanh chóng. Sau đó, sau hội nghị Bitcoin vào tháng 7 năm 2024, thị trường lại chuyển sự chú ý sang BTCFi gốc có khả năng đạt được phi tập trung và mô hình không được niêm phong, chẳng hạn như stablecoin.
Hiện tại, thông qua các kỹ thuật mật mã của hợp đồng nhật ký thận trọng (DLC) và chữ ký thích ứng (Adaptor Signature), các nhà phát triển có thể lập trình hợp đồng tài chính phụ thuộc vào các sự kiện bên ngoài trong kịch bản Bitcoin, đảm bảo tính không có sự cho phép (permissionless) của các dự án stablecoin và cho vay khi thanh lý, và đảm bảo tính không có sự cho phép của các giao dịch đa bên thông qua giao dịch Bitcoin có chữ ký một phần (PSBT). Tuy nhiên, điều này vẫn liên quan đến logic trò chơi ở một mức độ nhất định, tức là ngăn chặn hành vi ác ý của các bên dự án bằng cách tăng chi phí làm tổn hại, thay vì đạt được sự phi tập trung hoàn toàn từ cấp độ hợp đồng thông minh. Dự án stablecoin sắp ra mắt trên mạng chính cũng đã áp dụng giải pháp này.
Điều thực sự có thể thay đổi tình hình là OP_CAT. Chỉ cần OP_CAT có thể thông qua, các nhà phát triển sẽ có thể sử dụng các ngôn ngữ lập trình cao cấp gốc của Bitcoin như sCrypt, để phát triển hợp đồng thông minh hoàn toàn phi tập trung và minh bạch trên mạng chính của Bitcoin. sCrypt là một khung TypeScript được sử dụng để viết hợp đồng thông minh trên Bitcoin, cho phép các nhà phát triển trực tiếp sử dụng TypeScript, một ngôn ngữ lập trình cao cấp phổ biến, để viết hợp đồng thông minh. Layer 2 hiện tại của Bitcoin cũng có thể chuyển đổi thành ZK Rollup, quy mô tổng thể của BTCFi sẽ có khả năng được nâng cao đáng kể.
Dưới sự hỗ trợ kép của thị trường vĩ mô và cơ sở hạ tầng, chúng tôi tin rằng Bitcoin sẽ trải qua một sự gia tăng nhu cầu thị trường hơn nữa trong hai năm tới.
Cơ sở hạ tầng (Infra)
Vào năm 2024, cơ sở hạ tầng vẫn là một trong những lĩnh vực hấp dẫn nhất của ngành công nghiệp mã hóa. Sự kết hợp giữa vốn và công nghệ đã thúc đẩy sự phát triển nhanh chóng của các dự án như Layer 1, Layer 2 và middleware. Sự nâng cấp và xây dựng liên tục của hệ sinh thái Ethereum, cũng như sự gia tăng phí và hiệu suất của Layer 2; sự phát triển nhanh chóng của các Layer 1 hiệu suất cao khác do một Layer 1 hiệu suất cao dẫn đầu; sự sâu sắc hóa liên tục của cấu trúc đa chuỗi; các dự án đại diện cho một dự án đã cải thiện độ bảo mật mạng và hiệu quả vốn thông qua cơ chế Restaking; nhiều dự án Bitcoin Layer 2 đang cố gắng kết hợp độ bảo mật của Bitcoin với các giải pháp mở rộng hiệu suất cao, tất cả đều thúc đẩy sự phát triển mạnh mẽ trong lĩnh vực cơ sở hạ tầng.
Lớp 1
Các dự án Layer 1 tiếp tục tối ưu hóa cơ chế đồng thuận và hiệu suất của chúng, cung cấp nền tảng vững chắc cho các ứng dụng trên chuỗi.
Lớp 2
Layer 2 tiếp tục là con đường quan trọng cho khả năng mở rộng, ZK Rollup và Optimistic Rollup đều có sự phát triển.
Layer 0 và middleware liên chuỗi
Layer 0 và middleware liên chuỗi đã đạt được bước đột phá mới trong khả năng tương tác.
chuỗi công khai mô-đun
Chuỗi công khai mô-đun cung cấp hiệu suất cao và tính linh hoạt, thu hút nhiều ứng dụng đa dạng.
Bitcoin Layer 2
Layer 2 Bitcoin trở thành điểm nóng mới nổi trên thị trường cấp một năm nay, nhiều dự án liên quan như Babylon, Taro, BounceBit, Corn đã hoàn thành việc huy động vốn trong năm nay, chủ yếu mang lại hợp đồng thông minh và chức năng mở rộng cho mạng lưới Bitcoin.
Restaking
Restaking đã nâng cao hiệu quả sử dụng vốn, năm nay cũng đã nhận được sự phát triển tốt và sự chú ý của thị trường, bao gồm một số dự án, một số dự án khác trong năm nay đều đã nhận được đầu tư hàng triệu từ các quỹ hàng đầu.
Sự kiện đầu tư và tài trợ
Cơ sở hạ tầng vẫn chiếm vị trí quan trọng trong đầu tư và tài chính năm nay. Layer 1, chuỗi công khai mô-đun và cơ sở hạ tầng liên quan đến hệ sinh thái Bitcoin đều được vốn ưa chuộng. Layer 1 hiện đại diện cho sự phát triển và khám phá công nghệ tập trung nhất trong lĩnh vực mã hóa, lĩnh vực này vẫn sẽ là nơi tập trung nguồn lực phát triển và vốn trong tương lai.
Meme
Chính sách nới lỏng mã hóa được thực hiện sau khi là một kênh quan trọng cho dòng vốn từ các nhà đầu tư nhỏ lẻ.
Năm 2024, lĩnh vực Meme lại trở thành tâm điểm của thị trường tiền điện tử. Là một cầu nối sinh thái, nó không chỉ thúc đẩy sự đồng thuận trong cộng đồng mà còn kết hợp với các lĩnh vực như DeFi và GameFi, tạo ra các trường hợp sử dụng mới. Ví dụ, một chuỗi công khai nào đó đã thúc đẩy mạnh mẽ sự đổi mới và phát triển của các dự án Meme, thành công trong việc kích thích tính năng động và sức sống của hệ sinh thái. Từ một dự án nào đó và một dự án nào đó vào đầu năm, đến một dự án nào đó giữa năm, những dự án này với đường cong giá Bonding Curve và mô hình mở bán với vốn hóa thấp đã thể hiện "thuộc tính xổ số" rất mạnh, thu hút sự chú ý rộng rãi. Hơn nữa, đặc điểm phi tập trung "ai cũng có thể triển khai Meme" của một dự án nào đó đã thúc đẩy sự thịnh vượng lớn hơn của hệ sinh thái, hiện tại hơn một nửa các dự án Meme trên chuỗi công khai đó xuất phát từ dự án này, trong đó hàng chục dự án có vốn hóa đã vượt quá 1 tỷ đô la. Một chuỗi công khai nào đó, một chuỗi công khai nào đó và các chuỗi công khai khác cũng nhanh chóng theo đuổi chiến lược Meme, làm tăng thêm tính năng động cho hệ sinh thái của họ.
Các dự án Meme đã trở thành công cụ quan trọng thu hút người dùng mới trong thị trường tiền điện tử nhờ vào sự đơn giản và mức độ truy cập dễ dàng. Sự ra mắt của một dự án nào đó cho phép người dùng sử dụng tiền pháp định để mua tài sản Meme, trong khi cơn sốt Meme liên quan đến chính trị sau cuộc bầu cử đã mang lại cho người chơi mới cảm giác tham gia mạnh mẽ. Nhìn về tương lai, chính sách mã hóa của chính quyền Trump và các động thái liên quan sẽ gây ra ảnh hưởng tiềm tàng đến thị trường, có thể tạo ra những điểm nóng Meme mới. Ví dụ, nếu "Cục hiệu quả chính phủ" (Department of Government Efficiency, viết tắt là "DOGE") do Elon Musk lãnh đạo nhận được sự chú ý, có thể sẽ lại kích thích sự bùng nổ của Dogecoin.
Với môi trường thị trường tiền điện tử trở nên thoải mái hơn, dự đoán sẽ có nhiều nhà đầu tư nhỏ lẻ tham gia, các dự án Meme sẽ trở thành kênh quan trọng cho dòng vốn vào. Sự gia tăng lớn mỗi lần một sàn giao dịch niêm yết đồng Meme đã chứng minh điều này.