Щотижневий огляд ринкових гарячих тем: маніпуляції ALPACA та криптополітика США - гра маркетмейкерів та хвиля мейнстриму

Цього тижня ціна біткойна коливалася в діапазоні 93500-95500 доларів. Деякі альткоїни, такі як екосистема SUI, екосистема Virtual та токени AI, показали помітне зростання. Загалом, ринок чекає на ключові дані, такі як рівень безробіття та нефермерські дані, щоб визначити напрямок.

Ринок шифрування демонструє складну ситуацію. Подія ALPACA виявила, що хтось маніпулює контрактами на монети з низькою капіталізацією, використовуючи короткі позиції для витиснення та збору фінансування з роздрібних інвесторів, що підкреслює спекулятивні ризики. Тим часом, політика США підтримує шифрувальні активи, штат Арізона ухвалив закон про резерви біткоїнів, що демонструє прискорення тенденції до масового прийняття шифрувальних валют.

Один. Подія ALPACA: контроль капіталу та гра на підвищення та зниження

Alpaca Finance є DeFi протоколом на BSC ланцюгу, який спеціалізується на прибутковому фермерстві з важелем. 24 квітня одна торгова платформа оголосила, що 2 травня зніме ALPACA та ще чотири токени. Зазвичай зняття призводить до різкого падіння цін, але ALPACA після оголошення аномально зросла на 71%, максимальне зростання склало 237%, а за тиждень ціна зросла майже в 10 разів. Особливо напередодні зняття спостерігалися великі коливання, що зробило його центром уваги на контрактному ринку.

З події ALPACA можна зробити наступні висновки:

1. Чітко визначте мету: використання контрактів для максимізації прибутку, недостатня ліквідність на спотовому ринку ускладнює прямий продаж.

2. Перший етап: контроль ринку, стабільна ціна, виконання ( до 30 квітня )

   • Використання коштів для контролю ціни контракту ALPACA на високому рівні
   • Мета полягає в досягненні високої ціни для завершення угоди на платформі та отримання прибутку від ф'ючерсів

3. Другий етап: спокушення суперника (30 до )

   • Якщо обсяг коротких позицій недостатній, активно знижувати ціну
   • Створення ілюзії краху для залучення роздрібних інвесторів до коротких продажів
   • Після того, як коротка позиція буде достатньою, підвищте ціну для зворотного збору.

4. Третій етап: розпродаж після виконання (4.30-5.2)

   • Початок відвантаження після виконання контракту
   • Використовуючи нестабільність ринку, поступово скидайте активи для отримання готівки

Підсумок: отримання прибутку шляхом контролю за ринком для підвищення ціни контрактів, спонукання до короткого продажу, а потім подальше підвищення та реалізація прибутку, після розрахунку - розпродаж.

У таких випадках "повітряні сили" стають "паливом", що сприяє підвищенню цін:

1. Після оголошення про зняття з торгів ринок загалом налаштований песимістично, короткі ордери різко зросли, а ставка фінансування стала значно негативною.

2. Оператор на початку накопичує велику кількість спотів та довгих контрактів.

3. Почніть купувати, щоб підвищити ціну, одночасно стягуйте плату за фінансування з коротких позицій.

4. Від'ємна ставка фінансування забезпечує додаткові кошти для довгих позицій, щоб продовжувати купувати та підвищувати ціну.

5. Зростання цін призвело до збитків коротких позицій, що змусило їх закрити позиції з купівлею, утворивши порочне коло.

6. Якась платформа скоротила період розрахунку витрат на капітал до 1 години, прискоривши зазначений процес.

Рекомендуємо інвесторам:

1. Зверніть увагу на альткойни з ринковою капіталізацією нижче 100 мільйонів доларів, перевірте активність їх контрактного ринку.

2. Спостерігайте за обсягом відкритих контрактів (OI), якщо він значно перевищує ринкову вартість або різко зростає, це може свідчити про операції.

3. Різке зростання OI і позитивна ставка фінансування, варто розглянути можливість слідування; різке зростання OI, але ставка негативна, потрібно бути обережним.

4. Значне зменшення OI може означати закриття позицій, розгляньте можливість відкриття короткої позиції.

5. Поєднання глибини ринку, свічкових графіків та інших індикаторів для підвищення точності.

Два, напрями політики та регулювання

1. 27 квітня з'явилися чутки, що SEC схвалила上市 XRP ETF, але насправді це три ф'ючерсні ETF автоматично набули чинності, а не спотові ETF. SEC відклала рішення по кільком заявкам на спотові шифрування ETF, очікується, що затвердження буде завершено до червня 2025 року. Аналітики прогнозують високі шанси на затвердження ETF для різних криптовалют.

2. 29 квітня штат Аризона прийняв Закон про стратегічний резерв біткоїнів, який дозволяє державним фінансам і пенсійним системам інвестувати 10% у біткоїн та створити фонд стратегічного резерву цифрових активів. Це ознаменовує перехід шифрування до основних фінансових активів і може спонукати інші штати наслідувати приклад. Але у губернатора є схильність до накладення вето, тому чи буде закон остаточно прийнято, залишається під питанням.

3. Наразі 28 штатів США запропонували 47 законопроектів про резервування біткоїнів, 18 з яких вже пройшли законодавчий процес. На національному рівні один з конгресменів запропонував Міністерству фінансів протягом 5 років купити 1 мільйон біткоїнів як стратегічний резерв. Хоча в короткостроковій перспективі важко очікувати суттєвих зрушень, але довгострокова тенденція до резервування вже сформувалася, і в найближчі 1-2 роки можна очікувати реалізації відповідних законопроектів.