Kripto Piyasası Haftalık Raporu: İki Bayram Döneminde Pazar Zayıf, Gelecek Yılın Q1'inde Yükseliş Haliyle Karşılaşabiliriz
Piyasa Genel Görünümü
Bu hafta kripto piyasası Noël tatilinin etkisiyle bir düşüş trendi sergiliyor. Piyasa duygu endeksi %7'den %10'a hafif bir artış gösterse de, hala aşırı korku aralığında bulunuyor. Dikkat çekici olan, genel piyasa zayıf olmasına rağmen, ABD piyasasına dayalı USDC'nin %1,91'lik bir yükseliş gerçekleştirmesi; bu da kurumsal fonların hala piyasaya girdiğini ve piyasaya belirli bir güven aşıladığını gösteriyor.
DeFi alanında bu hafta TVL %0.37 oranında hafif bir düşüşle 52.7 milyar dolara geriledi, ancak makineli tüfek havuzları gibi sabit coin getirisi projeleri dikkat çekici bir performans sergiledi ve sabit coinlerin toplam arzı sürekli bir artış göstermekte, bu da piyasanın düzeltmesine rağmen temel likiditenin hala devam ettiğini gösteriyor, makineli tüfek havuzları gibi sabit getirili projeler rağbet görüyor.
AI Agent pisti, piyasanın yoğun ilgisini çekmeye devam ediyor, toplam ölçeği 10,9 milyar dolara ulaştı, özellikle TEE teknolojisi ile birleştirilmiş aipool modeli piyasanın yeni odak noktası haline geldi, "madencilik" sonrası yeni bir varlık ihraç yöntemi olma potansiyeli gösteriyor ve AI ile şifreleme teknolojisinin derin entegrasyon gelişim trendini sergiliyor.
Tatil etkisi ve piyasanın genel düşüşü nedeniyle, Meme coin alanı bu hafta zayıf bir performans sergiledi, yatırımcı katılımı ve fon akışı belirgin şekilde azaldı, piyasa sıcaklığı geçici olarak diğer alanlara yöneldi ve bu alanın yüksek dalgalanma özelliklerini gösterdi.
Açık zincir sektörü güçlü bir dayanıklılık sergiliyor, bu arada Stacks sBTC için önemli bir kilometre taşını tamamladı, BOB BitVM Bridge geliştirmesini ilerletiyor, Taiko yeni bir ekosistem planına başlıyor gibi, büyük açık zincirlerin teknik yenilik ve ekosistem inşası konularında sürekli çaba sarf ettiğini gösteriyor.
Geleceğe baktığımızda, piyasanın yılbaşı tatilinde düşük seyir izlemeye devam etmesi bekleniyor, yatırımcılara savunma odaklı bir yapılandırma sürdürmeleri, öncü varlıkların tahsis oranını artırmaları önerilmektedir. Aynı zamanda, yüksek getirili makineli tüfek havuz projelerine makul bir şekilde katılabilirler. Uzun vadede, piyasa genel olarak 2025 yılının ilk çeyreğinde bir yükseliş dalgasının gelebileceğini öngörüyor, AI Agent ve DeFi makineli tüfek havuz projeleri dikkatle izlenmelidir.
Piyasa Duygu Endeksi Analizi
Piyasa duygu endeksi, geçen haftadan %7 artarak %10'a yükseldi ve hala aşırı korku aralığında bulunuyor. Altcoin bu hafta, referans endeksine kıyasla zayıf bir performans göstererek büyük bir düşüş trendi sergiledi. Noel tatili nedeniyle likiditede keskin bir düşüş yaşandı, bu da piyasa fiyatlarının dalgalanmasını artırarak ani yükseliş ve düşüşlere yol açtı. Bu nedenle piyasa duygusu pek yüksek değil. Mevcut piyasa yapısı göz önüne alındığında, Altcoin'in kısa vadede referans endeksi ile senkronize kalması ve bağımsız bir piyasa koşulu oluşturma olasılığının düşük olması bekleniyor. Altcoin'in aşırı korku aralığında olduğu dönemlerde, piyasanın genellikle aşamalı dip seviyelerinde olduğu ve yukarı yönlü bir dönüşün her an gerçekleşebileceği görülüyor.
Genel Piyasa Eğilimlerinin Özeti
Kripto piyasası bu hafta düşüş trendindeydi, duygu endeksi hala aşırı panik seviyesinde.
Defi kategorisindeki şifreleme projeleri öne çıkıyor, piyasanın temel getirileri artırma konusundaki sürekli ilgisini gösteriyor.
AI Agent yarışma projesinin bu hafta kamuoyu ilgisi oldukça yüksek, yatırımcıların bir sonraki piyasa patlama noktasını aktif olarak aradıklarını gösteriyor.
Sıcak Yarış Yolu
AI Ajanı
Bu hafta piyasa düşüş eğiliminde, tüm alanlar düşüş durumunda. AI Agent alanındaki çoğu tokenin fiyatı bu hafta da düşüş gösterse de, piyasa içindeki tartışma oranı en yüksek durumda. Bu hafta piyasa tartışmalarında aipool gibi AI Agent+TEE modelinin gelecekteki Kripto içindeki gelişimi ve Defi üzerindeki etkisi sıkça ele alındı.
Kripto piyasası her seferinde dönemsel büyük yükselişlerin bir itici gücü, yeni varlık ihraç yöntemlerinin ortaya çıkmasıdır. Örneğin, geçmişteki ICO, IEO, INO, IDO, yazılı taşımak gibi varlık ihraç yöntemleri, pazarın hızlı gelişimini ve kripto piyasası fiyatlarının yükselişini büyük ölçüde hızlandırdı. AI ve şifreleme hızla birleşen bir arka planda, şu anda aipool, mevcut sıcaklığı yüksek bir varlık ihraç yöntemi haline geldi ve 2024 yılının başındaki "para yatırma FI"nin bir devamıdır. Eğer aipool türündeki bu varlık ihraç yöntemi pazar tarafından geniş çapta kabul edilirse, o zaman yakın bir gelecekte aipool modeli tarafından getirilen küçük bir varlık ihraç dalgasıyla karşılaşacağız, bu yüzden aipool türündeki projelere dikkat etmeliyiz.
DeFi alanı
TVL artış sıralaması
Geçtiğimiz hafta piyasa projeleri TVL yükseliş oranı bakımından ilk 5 içinde yer alan (, TVL'si düşük olan kamu projeleri dikkate alınmamıştır, standart 30 milyon dolar üzeridir ), veri kaynağı: Defilama
|------------|--------|--------------|
| Proje Adı | Son Yedi Gün Yükselişi | TVL(milyon) |
| Resolv | 82.04% | 239.01 |
| USDX Para | 74.25% | 446.42 |
| Alışılmadık | %55.56 | 1599.36 |
| Hashnote | 52.54% | 1652.47 |
| Spectra | 51.81% | 122.55 |
Proje Tanımı: Resolv, piyasa nötr yatırım portföylerinin tokenleştirilmesi etrafında dönen Delta nötr bir stablecoin projesidir. Bu yapı, ekonomik olarak uygulanabilir ve fiat para birimlerinden bağımsız gelir kaynaklarına dayanmaktadır. Bu, protokolün likidite sağlayıcılarına rekabetçi getiriler dağıtılmasını mümkün kılar.
Son gelişmeler: Bu hafta Resolv önemli bir teknik güncelleme tamamladı, LayerZero ve StarGate teknolojilerini entegre ederek Omnichain projesine başarılı bir şekilde dönüştü. Ayrıca, benimsenen OFT standardı birçok kurumun güvenlik denetiminden geçti. Resolv bu hafta ekosistem gelişimi açısından öne çıktı, bu hafta içinde Resolv ikinci 100 milyon dolarlık fon akışını çekti, ekosistem büyüme oranı %84'e ulaştı. USDC Vault'ı Euler Finance'de %36.36'ya kadar APY sağladı ve bu hafta içinde 5,67 milyon dolarlık TVL çekti. Resolv ayrıca Pendle.fi'de wstUSR havuzunu başlattı ve birleştirilmiş puan yapısını tanıttı.
Proje Tanıtımı: USDX Money projesi, çoklu zincir ve çoklu para birimi stratejileri aracılığıyla yeni bir kripto yerel stabilcoin çözümü sunmayı hedefleyen, yeni bir sentetik dolar stabilcoin protokolüdür. Projenin temel hedefi, bir sonraki nesil stabilcoin altyapısını inşa etmek ve USDX'in dolar ile olan bağlantı istikrarını sürdürmek için Delta nötr hedge stratejisini kullanmaktır.
Son gelişmeler: USDX Money, bu hafta kullanıcı etkileşim deneyimini optimize etmek için tamamen yeni bir UI/UX güncellemesi tamamladı ve Curve Finance'da USDX/USDT ve sUSDX/USDX likidite havuzlarını başlattı. Ekosistem büyüklüğü sürekli olarak genişliyor ve sUSDX, Lista DAO ile işbirliği sayesinde 170 milyon $ TVL'ye ulaştı. USDX Money ayrıca içerik oluşturma ve melek programını içeren X-Points teşvik programını başlattı ve Noel'e özel etkinlikler düzenledi.
Usual(USUAL):(öneri endeksi:⭐️⭐️⭐️⭐️⭐️)
Proje Tanıtımı: Usual, bir ticaret platformu tarafından desteklenen bir stablecoin projesidir ve merkeziyetsiz bir şekilde yeni bir stablecoin çözümü sunmayı amaçlamaktadır. Projenin temel mekanizması, üç ana token içermektedir: stablecoin USD0, tahvil ürünü USD0++ ve yönetişim tokeni USUAL.
En son gelişmeler: Son dönemde Usual, bir işlem platformu ve bir kurumun liderlik ettiği 10 milyon dolarlık A Serisi yatırım aldı ve M^0 Vakfı ile birlikte yeni ürün UsualM'i piyasaya sürdü. Aynı zamanda bir DEX'te en büyük USD0/USD0++ havuzu oldu. Usual'ın TVL'si 1,5 milyar doları aştı ve böylece dünya genelinde stabilcoinler arasında ilk beşe girdi. DAO hazine fonu da 17 milyon dolara iki katına çıktı ve Usual projesi %18,000'e kadar APY sunan USUALx staking getirisini tanıttı ve topluluk için airdrop etkinliği başlattı.
Hashnote( henüz coin yayımlamadı):( öneri endeksi:⭐️⭐️)
Proje Tanıtımı: Hashnote projesi, blok zincir teknolojisini kullanarak şeffaflık sağlamak ve varlık yönetimini optimize etmek amacıyla kurumsal şifreleme yönetimine odaklanan bir çözümdür. Hashnote, dijital varlıkları ve geleneksel finansı birleştirerek kullanıcılara USYC gibi yenilikçi getiri artırma çözümleri sunmaktadır.
Son Gelişmeler: Hashnote bu hafta CoreDAO ile stratejik bir ortaklık kurdu ve ekosistem panel toplantısına katıldı. Toplantıda, BTC ve Core Token'ı birleştiren yenilikçi bir Bitcoin çift staking modelini tanıttı. Bu model, kullanıcılara sürdürülebilir gelir çözümleri sunmayı amaçlıyor. Ayrıca, proje CEO'su toplantıda yeni stratejiyi paylaştı ve 14000'den fazla izlenme aldı, bu da pazarın bu yenilikçi modele olan yoğun ilgisini gösteriyor.
Spectra(SPECTRA):(öneri endeksi:⭐️⭐️⭐️)
Proje Tanıtımı: Spectra, gelecekteki getiri oranlarının tokenleştirilmesi protokolüdür. DeFi kullanıcıları, belirlenen gelecekteki bir süre içinde diğer protokollerin faiz getiren tokenlerini yatırabilir ve bu varlığın üreteceği gelecekteki getiriyi önceden ticaretini yapabilir. Spectra'nın çalışma prensibi, akıllı sözleşmelere faiz getiren token (IBT) veya herhangi bir belirli süreli getiri varlığının yerleştirilmesi ve karşılık olarak gelecekteki getiri tokeni (FYT) ihraç edilmesidir.
Son Gelişmeler: Bu hafta Spectra, Base ana ağında yeni bir yönetişim sözleşmesi başlattı ve Spectra App'te Gauges ve ncentivize sayfalarını tanıttı. Aynı zamanda veSPECTRA sahiplerinin çoklu kilitleme işlevini optimize ederek, Gauge oylama mekanizmasına daha verimli bir şekilde katılmalarını sağladı. Ayrıca, Spectra APW emisyon ayarlamalarını tamamladı, yeni emisyon mekanizması 1:20 oranında uygulanacaktır.
Özetle, bu hafta TVL'nin hızlı bir şekilde arttığı projelerin çoğunluğunun stabilcoin gelir alanında yoğunlaştığını görebiliriz ( makineli tüfek havuzu ).
Pistin genel performansı
Stabil coin piyasa değeri istikrarlı bir şekilde artıyor: USDT, geçen haftaki 145,1 milyar dolardan 144,7 milyar dolara düştü, düşüş oranı %0,27; USDC ise geçen haftaki 42,1 milyar dolardan 42,9 milyar dolara yükseldi, artış oranı %1,91'e ulaştı. Görülebilir ki, bu hafta piyasa düşüş trendinde olmasına rağmen, ABD pazarına dayalı USDC yine de bir artış gösterdi, bu da piyasanın satın alma gücünün hala sürekli bir şekilde fon girişi sağladığını gösteriyor.
Likidite yavaş yavaş artıyor: Geleneksel piyasalardaki risksiz arbitraj oranları, faiz indirimlerinin devam etmesiyle birlikte sürekli azalırken, zincir üstü Defi projelerinin arbitraj oranları, şifreleme varlıklarının değerinin artmasıyla birlikte sürekli artıyor. Defi'ye dönüş yapmak oldukça iyi bir seçim olacak.
Fon durumu: Defi projesinin TVL'si geçen haftaki 52.9 milyar dolardan şu anki 52.7 milyar dolara yükseldi, iki hafta boyunca negatif büyüme göstermesine rağmen, negatif büyümenin oranı oldukça küçük, %0.37, bunun başlıca nedeni bu hafta ABD piyasası öncülüğünde Batı piyasalarının Noel tatilinde olması, her türlü tokenin işlem hacmi ve zincir üzerindeki aktivitelerin azalması ve önümüzdeki hafta Yeni Yıl tatili olacağı için pek büyük bir değişiklik beklenmiyor. Bu yüzden, önümüzdeki aylarda Ocak ayındaki piyasanın genel TVL değişimini ve düşüş trendinin devam edip etmeyeceğine odaklanmak önemli olmalı.
Derin Analiz
pump itici gücü:
Bu döngüdeki pump'ın temel itici faktörleri aşağıdaki aktarım yolları ile özetlenebilir: Son zamanlarda piyasa düşüş trendinde olduğu için, çeşitli Defi protokollerinin APY'si düşmüştür. Ancak, stabilcoin gelir projeleri token/puan ödülleri aracılığıyla getiri oranlarını artırmıştır. Piyasanın genel görünümüne bakıldığında, makinalı tüfek havuz projelerinin APY'si belirgin bir avantaja sahiptir. Spesifik olarak bakıldığında:
Piyasa ortamı: Her ne kadar boğa piyasası döngüsünde olsa da, son dönemde piyasa düşüş trendindedir, bu da piyasanın temel faiz oranının büyük ölçüde düşmesine neden olmuştur.
Faiz oranı tarafı: Temel kredi faiz oranı yükseldi, piyasanın fon fiyatlandırma beklentilerini yansıtıyor.
Gelir tarafı: Stabilcoin gelir projelerinin getiri oranı diğer projelere göre genişledi, bu da daha fazla kullanıcının katılmasını sağladı.
Bu iletim mekanizması, stablecoin gelir projelerinin değer desteğini güçlendirerek sağlıklı bir büyüme ivmesi oluşturdu.
Potansiyel riskler:
Son zamanlarda piyasada bir yükseliş trendi olduğundan, piyasa yatırımcıları daha çok getiri ve borçlanma kaldıraçlarına odaklandılar, ancak düşüş riskini göz ardı ettiler. Ayrıca, bu hafta Noel tatili nedeniyle piyasada likiditede keskin bir düşüş yaşandı ve piyasa üzerindeki satış baskısı yeterli likidite olmadan karşılanamadı, bu da fiyatların sürekli düşmesine yol açtı ve piyasada uzun pozisyonların tasfiye olmasına neden oldu. Bu durum yatırımcılara zarar verdi ve bu tasfiyelerin yol açtığı zincirleme tasfiye riski büyük ölçüde arttı, bu da fiyatın daha da düşmesine ve daha fazla varlığın tasfiye edilmesine neden oldu.
Çift bayram pazarında zayıf, kurum fonları gemiye biniyor, 2025 yılı Q1'de bir yükseliş行情迎.
Kripto Piyasası Haftalık Raporu: İki Bayram Döneminde Pazar Zayıf, Gelecek Yılın Q1'inde Yükseliş Haliyle Karşılaşabiliriz
Piyasa Genel Görünümü
Bu hafta kripto piyasası Noël tatilinin etkisiyle bir düşüş trendi sergiliyor. Piyasa duygu endeksi %7'den %10'a hafif bir artış gösterse de, hala aşırı korku aralığında bulunuyor. Dikkat çekici olan, genel piyasa zayıf olmasına rağmen, ABD piyasasına dayalı USDC'nin %1,91'lik bir yükseliş gerçekleştirmesi; bu da kurumsal fonların hala piyasaya girdiğini ve piyasaya belirli bir güven aşıladığını gösteriyor.
DeFi alanında bu hafta TVL %0.37 oranında hafif bir düşüşle 52.7 milyar dolara geriledi, ancak makineli tüfek havuzları gibi sabit coin getirisi projeleri dikkat çekici bir performans sergiledi ve sabit coinlerin toplam arzı sürekli bir artış göstermekte, bu da piyasanın düzeltmesine rağmen temel likiditenin hala devam ettiğini gösteriyor, makineli tüfek havuzları gibi sabit getirili projeler rağbet görüyor.
AI Agent pisti, piyasanın yoğun ilgisini çekmeye devam ediyor, toplam ölçeği 10,9 milyar dolara ulaştı, özellikle TEE teknolojisi ile birleştirilmiş aipool modeli piyasanın yeni odak noktası haline geldi, "madencilik" sonrası yeni bir varlık ihraç yöntemi olma potansiyeli gösteriyor ve AI ile şifreleme teknolojisinin derin entegrasyon gelişim trendini sergiliyor.
Tatil etkisi ve piyasanın genel düşüşü nedeniyle, Meme coin alanı bu hafta zayıf bir performans sergiledi, yatırımcı katılımı ve fon akışı belirgin şekilde azaldı, piyasa sıcaklığı geçici olarak diğer alanlara yöneldi ve bu alanın yüksek dalgalanma özelliklerini gösterdi.
Açık zincir sektörü güçlü bir dayanıklılık sergiliyor, bu arada Stacks sBTC için önemli bir kilometre taşını tamamladı, BOB BitVM Bridge geliştirmesini ilerletiyor, Taiko yeni bir ekosistem planına başlıyor gibi, büyük açık zincirlerin teknik yenilik ve ekosistem inşası konularında sürekli çaba sarf ettiğini gösteriyor.
Geleceğe baktığımızda, piyasanın yılbaşı tatilinde düşük seyir izlemeye devam etmesi bekleniyor, yatırımcılara savunma odaklı bir yapılandırma sürdürmeleri, öncü varlıkların tahsis oranını artırmaları önerilmektedir. Aynı zamanda, yüksek getirili makineli tüfek havuz projelerine makul bir şekilde katılabilirler. Uzun vadede, piyasa genel olarak 2025 yılının ilk çeyreğinde bir yükseliş dalgasının gelebileceğini öngörüyor, AI Agent ve DeFi makineli tüfek havuz projeleri dikkatle izlenmelidir.
Piyasa Duygu Endeksi Analizi
Piyasa duygu endeksi, geçen haftadan %7 artarak %10'a yükseldi ve hala aşırı korku aralığında bulunuyor. Altcoin bu hafta, referans endeksine kıyasla zayıf bir performans göstererek büyük bir düşüş trendi sergiledi. Noel tatili nedeniyle likiditede keskin bir düşüş yaşandı, bu da piyasa fiyatlarının dalgalanmasını artırarak ani yükseliş ve düşüşlere yol açtı. Bu nedenle piyasa duygusu pek yüksek değil. Mevcut piyasa yapısı göz önüne alındığında, Altcoin'in kısa vadede referans endeksi ile senkronize kalması ve bağımsız bir piyasa koşulu oluşturma olasılığının düşük olması bekleniyor. Altcoin'in aşırı korku aralığında olduğu dönemlerde, piyasanın genellikle aşamalı dip seviyelerinde olduğu ve yukarı yönlü bir dönüşün her an gerçekleşebileceği görülüyor.
Genel Piyasa Eğilimlerinin Özeti
Kripto piyasası bu hafta düşüş trendindeydi, duygu endeksi hala aşırı panik seviyesinde.
Defi kategorisindeki şifreleme projeleri öne çıkıyor, piyasanın temel getirileri artırma konusundaki sürekli ilgisini gösteriyor.
AI Agent yarışma projesinin bu hafta kamuoyu ilgisi oldukça yüksek, yatırımcıların bir sonraki piyasa patlama noktasını aktif olarak aradıklarını gösteriyor.
Sıcak Yarış Yolu
AI Ajanı
Bu hafta piyasa düşüş eğiliminde, tüm alanlar düşüş durumunda. AI Agent alanındaki çoğu tokenin fiyatı bu hafta da düşüş gösterse de, piyasa içindeki tartışma oranı en yüksek durumda. Bu hafta piyasa tartışmalarında aipool gibi AI Agent+TEE modelinin gelecekteki Kripto içindeki gelişimi ve Defi üzerindeki etkisi sıkça ele alındı.
Kripto piyasası her seferinde dönemsel büyük yükselişlerin bir itici gücü, yeni varlık ihraç yöntemlerinin ortaya çıkmasıdır. Örneğin, geçmişteki ICO, IEO, INO, IDO, yazılı taşımak gibi varlık ihraç yöntemleri, pazarın hızlı gelişimini ve kripto piyasası fiyatlarının yükselişini büyük ölçüde hızlandırdı. AI ve şifreleme hızla birleşen bir arka planda, şu anda aipool, mevcut sıcaklığı yüksek bir varlık ihraç yöntemi haline geldi ve 2024 yılının başındaki "para yatırma FI"nin bir devamıdır. Eğer aipool türündeki bu varlık ihraç yöntemi pazar tarafından geniş çapta kabul edilirse, o zaman yakın bir gelecekte aipool modeli tarafından getirilen küçük bir varlık ihraç dalgasıyla karşılaşacağız, bu yüzden aipool türündeki projelere dikkat etmeliyiz.
DeFi alanı
TVL artış sıralaması
Geçtiğimiz hafta piyasa projeleri TVL yükseliş oranı bakımından ilk 5 içinde yer alan (, TVL'si düşük olan kamu projeleri dikkate alınmamıştır, standart 30 milyon dolar üzeridir ), veri kaynağı: Defilama
|------------|--------|--------------| | Proje Adı | Son Yedi Gün Yükselişi | TVL(milyon) | | Resolv | 82.04% | 239.01 | | USDX Para | 74.25% | 446.42 | | Alışılmadık | %55.56 | 1599.36 | | Hashnote | 52.54% | 1652.47 | | Spectra | 51.81% | 122.55 |
Resolv(henüz token dağıtılmadı):(öneri endeksi:⭐️⭐️⭐️)
Proje Tanımı: Resolv, piyasa nötr yatırım portföylerinin tokenleştirilmesi etrafında dönen Delta nötr bir stablecoin projesidir. Bu yapı, ekonomik olarak uygulanabilir ve fiat para birimlerinden bağımsız gelir kaynaklarına dayanmaktadır. Bu, protokolün likidite sağlayıcılarına rekabetçi getiriler dağıtılmasını mümkün kılar.
Son gelişmeler: Bu hafta Resolv önemli bir teknik güncelleme tamamladı, LayerZero ve StarGate teknolojilerini entegre ederek Omnichain projesine başarılı bir şekilde dönüştü. Ayrıca, benimsenen OFT standardı birçok kurumun güvenlik denetiminden geçti. Resolv bu hafta ekosistem gelişimi açısından öne çıktı, bu hafta içinde Resolv ikinci 100 milyon dolarlık fon akışını çekti, ekosistem büyüme oranı %84'e ulaştı. USDC Vault'ı Euler Finance'de %36.36'ya kadar APY sağladı ve bu hafta içinde 5,67 milyon dolarlık TVL çekti. Resolv ayrıca Pendle.fi'de wstUSR havuzunu başlattı ve birleştirilmiş puan yapısını tanıttı.
USDX Para(henüz çıkarılmamış):(tavsiye endeksi:⭐️⭐️⭐️)
Proje Tanıtımı: USDX Money projesi, çoklu zincir ve çoklu para birimi stratejileri aracılığıyla yeni bir kripto yerel stabilcoin çözümü sunmayı hedefleyen, yeni bir sentetik dolar stabilcoin protokolüdür. Projenin temel hedefi, bir sonraki nesil stabilcoin altyapısını inşa etmek ve USDX'in dolar ile olan bağlantı istikrarını sürdürmek için Delta nötr hedge stratejisini kullanmaktır.
Son gelişmeler: USDX Money, bu hafta kullanıcı etkileşim deneyimini optimize etmek için tamamen yeni bir UI/UX güncellemesi tamamladı ve Curve Finance'da USDX/USDT ve sUSDX/USDX likidite havuzlarını başlattı. Ekosistem büyüklüğü sürekli olarak genişliyor ve sUSDX, Lista DAO ile işbirliği sayesinde 170 milyon $ TVL'ye ulaştı. USDX Money ayrıca içerik oluşturma ve melek programını içeren X-Points teşvik programını başlattı ve Noel'e özel etkinlikler düzenledi.
Usual(USUAL):(öneri endeksi:⭐️⭐️⭐️⭐️⭐️)
Proje Tanıtımı: Usual, bir ticaret platformu tarafından desteklenen bir stablecoin projesidir ve merkeziyetsiz bir şekilde yeni bir stablecoin çözümü sunmayı amaçlamaktadır. Projenin temel mekanizması, üç ana token içermektedir: stablecoin USD0, tahvil ürünü USD0++ ve yönetişim tokeni USUAL.
En son gelişmeler: Son dönemde Usual, bir işlem platformu ve bir kurumun liderlik ettiği 10 milyon dolarlık A Serisi yatırım aldı ve M^0 Vakfı ile birlikte yeni ürün UsualM'i piyasaya sürdü. Aynı zamanda bir DEX'te en büyük USD0/USD0++ havuzu oldu. Usual'ın TVL'si 1,5 milyar doları aştı ve böylece dünya genelinde stabilcoinler arasında ilk beşe girdi. DAO hazine fonu da 17 milyon dolara iki katına çıktı ve Usual projesi %18,000'e kadar APY sunan USUALx staking getirisini tanıttı ve topluluk için airdrop etkinliği başlattı.
Hashnote( henüz coin yayımlamadı):( öneri endeksi:⭐️⭐️)
Proje Tanıtımı: Hashnote projesi, blok zincir teknolojisini kullanarak şeffaflık sağlamak ve varlık yönetimini optimize etmek amacıyla kurumsal şifreleme yönetimine odaklanan bir çözümdür. Hashnote, dijital varlıkları ve geleneksel finansı birleştirerek kullanıcılara USYC gibi yenilikçi getiri artırma çözümleri sunmaktadır.
Son Gelişmeler: Hashnote bu hafta CoreDAO ile stratejik bir ortaklık kurdu ve ekosistem panel toplantısına katıldı. Toplantıda, BTC ve Core Token'ı birleştiren yenilikçi bir Bitcoin çift staking modelini tanıttı. Bu model, kullanıcılara sürdürülebilir gelir çözümleri sunmayı amaçlıyor. Ayrıca, proje CEO'su toplantıda yeni stratejiyi paylaştı ve 14000'den fazla izlenme aldı, bu da pazarın bu yenilikçi modele olan yoğun ilgisini gösteriyor.
Spectra(SPECTRA):(öneri endeksi:⭐️⭐️⭐️)
Proje Tanıtımı: Spectra, gelecekteki getiri oranlarının tokenleştirilmesi protokolüdür. DeFi kullanıcıları, belirlenen gelecekteki bir süre içinde diğer protokollerin faiz getiren tokenlerini yatırabilir ve bu varlığın üreteceği gelecekteki getiriyi önceden ticaretini yapabilir. Spectra'nın çalışma prensibi, akıllı sözleşmelere faiz getiren token (IBT) veya herhangi bir belirli süreli getiri varlığının yerleştirilmesi ve karşılık olarak gelecekteki getiri tokeni (FYT) ihraç edilmesidir.
Son Gelişmeler: Bu hafta Spectra, Base ana ağında yeni bir yönetişim sözleşmesi başlattı ve Spectra App'te Gauges ve ncentivize sayfalarını tanıttı. Aynı zamanda veSPECTRA sahiplerinin çoklu kilitleme işlevini optimize ederek, Gauge oylama mekanizmasına daha verimli bir şekilde katılmalarını sağladı. Ayrıca, Spectra APW emisyon ayarlamalarını tamamladı, yeni emisyon mekanizması 1:20 oranında uygulanacaktır.
Özetle, bu hafta TVL'nin hızlı bir şekilde arttığı projelerin çoğunluğunun stabilcoin gelir alanında yoğunlaştığını görebiliriz ( makineli tüfek havuzu ).
Pistin genel performansı
Stabil coin piyasa değeri istikrarlı bir şekilde artıyor: USDT, geçen haftaki 145,1 milyar dolardan 144,7 milyar dolara düştü, düşüş oranı %0,27; USDC ise geçen haftaki 42,1 milyar dolardan 42,9 milyar dolara yükseldi, artış oranı %1,91'e ulaştı. Görülebilir ki, bu hafta piyasa düşüş trendinde olmasına rağmen, ABD pazarına dayalı USDC yine de bir artış gösterdi, bu da piyasanın satın alma gücünün hala sürekli bir şekilde fon girişi sağladığını gösteriyor.
Likidite yavaş yavaş artıyor: Geleneksel piyasalardaki risksiz arbitraj oranları, faiz indirimlerinin devam etmesiyle birlikte sürekli azalırken, zincir üstü Defi projelerinin arbitraj oranları, şifreleme varlıklarının değerinin artmasıyla birlikte sürekli artıyor. Defi'ye dönüş yapmak oldukça iyi bir seçim olacak.
Fon durumu: Defi projesinin TVL'si geçen haftaki 52.9 milyar dolardan şu anki 52.7 milyar dolara yükseldi, iki hafta boyunca negatif büyüme göstermesine rağmen, negatif büyümenin oranı oldukça küçük, %0.37, bunun başlıca nedeni bu hafta ABD piyasası öncülüğünde Batı piyasalarının Noel tatilinde olması, her türlü tokenin işlem hacmi ve zincir üzerindeki aktivitelerin azalması ve önümüzdeki hafta Yeni Yıl tatili olacağı için pek büyük bir değişiklik beklenmiyor. Bu yüzden, önümüzdeki aylarda Ocak ayındaki piyasanın genel TVL değişimini ve düşüş trendinin devam edip etmeyeceğine odaklanmak önemli olmalı.
Derin Analiz
pump itici gücü:
Bu döngüdeki pump'ın temel itici faktörleri aşağıdaki aktarım yolları ile özetlenebilir: Son zamanlarda piyasa düşüş trendinde olduğu için, çeşitli Defi protokollerinin APY'si düşmüştür. Ancak, stabilcoin gelir projeleri token/puan ödülleri aracılığıyla getiri oranlarını artırmıştır. Piyasanın genel görünümüne bakıldığında, makinalı tüfek havuz projelerinin APY'si belirgin bir avantaja sahiptir. Spesifik olarak bakıldığında:
Piyasa ortamı: Her ne kadar boğa piyasası döngüsünde olsa da, son dönemde piyasa düşüş trendindedir, bu da piyasanın temel faiz oranının büyük ölçüde düşmesine neden olmuştur.
Faiz oranı tarafı: Temel kredi faiz oranı yükseldi, piyasanın fon fiyatlandırma beklentilerini yansıtıyor.
Gelir tarafı: Stabilcoin gelir projelerinin getiri oranı diğer projelere göre genişledi, bu da daha fazla kullanıcının katılmasını sağladı.
Bu iletim mekanizması, stablecoin gelir projelerinin değer desteğini güçlendirerek sağlıklı bir büyüme ivmesi oluşturdu.
Potansiyel riskler:
Son zamanlarda piyasada bir yükseliş trendi olduğundan, piyasa yatırımcıları daha çok getiri ve borçlanma kaldıraçlarına odaklandılar, ancak düşüş riskini göz ardı ettiler. Ayrıca, bu hafta Noel tatili nedeniyle piyasada likiditede keskin bir düşüş yaşandı ve piyasa üzerindeki satış baskısı yeterli likidite olmadan karşılanamadı, bu da fiyatların sürekli düşmesine yol açtı ve piyasada uzun pozisyonların tasfiye olmasına neden oldu. Bu durum yatırımcılara zarar verdi ve bu tasfiyelerin yol açtığı zincirleme tasfiye riski büyük ölçüde arttı, bu da fiyatın daha da düşmesine ve daha fazla varlığın tasfiye edilmesine neden oldu.
![Çift Festivali