Сканирование 60 ведущих DEX, раскрытие 5 основных тенденций
DEX( Децентрализованные биржи) быстро развивались с момента волны DeFi в июне 2020 года, объем торговли за месяц увеличился в 105 раз за год, достигнув 203,95 миллиарда долларов. Рынок DEX начинался с Ethereum и постепенно расширялся на такие публичные блокчейны, как BSC, Solana, Avalanche. В настоящее время DEX на блокчейне Ethereum все еще доминирует, другие публичные блокчейны по объему торговли и количеству заблокированных средств по-прежнему отстают от Ethereum.
DEX в основном включает в себя такие типы, как AMM, кросс-цепочные торговые протоколы, протоколы торговли деривативами, протоколы торговли стабильными монетами и агрегаторы DEX. Среди них AMM является самым распространенным типом DEX, а Uniswap - самым известным представителем AMM.
Анализируя 60 лучших DEX-проектов по объему заблокированных средств, мы выявили следующие 5 основных тенденций:
Небольшое количество ведущих DEX занимает подавляющую часть рыночной доли
Доля кросс-цепочных и кросс-уровневых торговых протоколов увеличивается, составляет около 1/4 от ведущих DEX.
AMM+NFT становятся новой тенденцией развития DEX
Все основные публичные блокчейны имеют DEX, входящие в топ, новые DEX на публичных блокчейнах развиваются быстро.
Платформы для торговли стабильными монетами и производными финансовыми инструментами имеют большой потенциал для роста.
На фоне текущей рыночной депрессии объем торгов DEX в августе снизился на 58,3% по сравнению с январем. Обращает на себя внимание направление DEX: старые DEX на базе Ethereum, кросс-чейн DEX, протоколы торговли стейблкоинами, DEX экосистемы Cosmos и новые DEX на базе блокчейнов.
Текущая ситуация на рынке DEX
1. Объем торгов
Объем торгов DEX можно разделить на три категории: спотовая торговля, торговля производными инструментами и агрегаторы DEX, при этом спотовая торговля занимает доминирующую позицию.
Что касается спотовой торговли, в июне 2020 года объем торговли на DEX составил 1,92 миллиарда долларов США, а в мае 2021 года достиг пика в 203,95 миллиарда долларов США, увеличившись в 105 раз за год. В 2022 году наблюдается общий тренд к снижению: в августе объем торговли составил 66,76 миллиарда долларов США, что на 58,3% меньше, чем в январе.
Объемы торгов Uniswap и PancakeSwap составляют более половины от общего объема. По сравнению с CEX, доля спотовой торговли DEX достигла 25,51%, в августе она составляла 18,49%.
В области торговли производными финансовыми инструментами dYdX занимает абсолютное доминирующее положение, объем торгов 21 сентября составил 1,38 миллиарда долларов, что ставит его на первое место среди всех DEX. Однако по сравнению с CEX, доля объемов торгов фьючерсами DEX составляет всего 1,4%.
Что касается агрегаторов DEX, объем торгов таких проектов, как 1inch и OpenOcean, относительно небольшой.
2. Объем замороженных средств
В настоящее время существует 5 DEX с заблокированным объемом более 1 миллиарда долларов, а именно Curve, Uniswap, PancakeSwap, Multichain и Balancer. Из них Curve и Uniswap имеют заблокированный объем более 5 миллиардов долларов, доминируя на рынке DEX. Curve, Uniswap и PancakeSwap составляют 1/4 от общего заблокированного объема DeFi.
3. Доходы от DEX-протокола
DEX, получивший доход более 10 миллионов долларов за 7 дней, включает Uniswap(4440 миллионов долларов), PancakeSwap(1660 миллионов долларов) и GMX(1290 миллионов долларов). Среди них GMX, dYdX и Synthetix относятся к платформам для торговли деривативами.
4. Категория DEX
Основные компоненты включают AMM, протоколы кросс-чейновой торговли, протоколы торговли производными, протоколы торговли стейблкоинами и агрегаторы DEX.
AMM является самым распространенным типом, Uniswap - ведущий проект. Протоколы кросс-цепочной торговли, такие как Hop Protocol и Multichain, могут осуществлять обмен активами между цепями и уровнями. Протоколы деривативной торговли включают бессрочные контракты, опционы и торговлю синтетическими активами. Протоколы торговли стейблкоинами представлены Curve. DEX-агрегаторы, такие как 1inch, могут находить для пользователей оптимальный торговый путь.
5 основных тенденций в DEX-секторе
1. Эффект головы очевиден
Согласно объему заблокированных активов, только 5 DEX превышают 1 миллиард долларов, в общей сложности 16,36 миллиарда долларов. Среди них объем заблокированных активов Curve и Uniswap превышает 5 миллиардов долларов, и их доля составляет 63,5%.
Что касается объема торгов, только 5 DEX за 24 часа превысили объем торгов в 100 миллионов долларов, при этом dYdX и Uniswap v3 составляют 1,4 миллиарда и 1,25 миллиарда долларов соответственно, что значительно превышает другие проекты.
2. Увеличение доли кросс-цепочных и кросс-уровневых транзакций
Среди 60 ведущих DEX, 16 из них являются кроссцепочными и межуровневыми протоколами, что составляет около 1/4. Мультичейновое развертывание стало мейнстримом, большинство из десяти лучших проектов уже развернуто в L2 сети. SushiSwap и LayerZero сотрудничают для запуска первого кроссцепочного AMM SushiXSwap.
3. AMM+NFT становится новой тенденцией
Разделяется на платформы NFT для торговли на основе AMM (, такие как sudoswap ), и AMM, добавляющие торговлю NFT (, такие как Uniswap ). Uniswap приобрел агрегатор NFT Genie и планирует интегрировать sudoswap для реализации торговли NFT. Ожидается, что больше AMM выпустят продукты для торговли NFT.
4. Новый DEX на базе блокчейна быстро развивается
60 ведущих DEX статистически представлены на 23 блокчейнах. DEX на блокчейне Ethereum доминируют, занимая 7 мест из 8 в первой восьмерке, с общим объемом заблокированных средств 14,88 миллиарда долларов. Новые блокчейны показывают отличные результаты, такие как Cronos и Arbitrum, где 6 новых блокчейнов имеют проекты в первой 30. Три DEX на блокчейне Klaytn вошли в первую 60, показывая отличные результаты.
5. Потенциал платформы для торговли стейблкоинами и деривативами велик
На фоне снижения рынка наблюдается рост спроса на стейблкоины и производные инструменты. Платформы для торговли стейблкоинами, такие как Curve, быстро увеличивают объемы замороженных активов. Платформы для производных инструментов, такие как dYdX и GMX, используют решения L2 для улучшения пользовательского опыта, что становится объектом внимания.
Резюме
5 направлений DEX, на которые стоит обратить внимание: старые DEX на базе Ethereum, кросс-чейн DEX, протоколы торговли стейблкоинами, DEX экосистемы Cosmos и DEX на новых блокчейнах.
В настоящее время предложение DEX превышает спрос, новые проекты внедряют инновации в механизме, функциях и других аспектах, чтобы завоевать рынок. Большинство DEX имеет низкую оценку, но нужно осторожно инвестировать. В долгосрочной перспективе DEX по-прежнему является важной опорой и входом в DeFi.
На рынке DEX наблюдается доминирование Ethereum с множеством сильных конкурентов. В будущем следует обратить внимание на развитие DEX на L2; DEX на Ethereum постепенно будет переходить на L2, а нативные DEX на L2 также будут увеличивать свою долю.
Посмотреть Оригинал
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
11 Лайков
Награда
11
4
Поделиться
комментарий
0/400
OldLeekConfession
· 08-01 17:22
Немного заработал и убежал. Вот такая реальность.
Посмотреть ОригиналОтветить0
GasFeeLover
· 07-31 21:34
BTC будет расти, просто действуйте.
Посмотреть ОригиналОтветить0
LiquidatedAgain
· 07-29 20:13
Снова хочу покупать падения. Каждый раз слежу за тем, как ценность падает...
Посмотреть ОригиналОтветить0
bridge_anxiety
· 07-29 19:50
Головной концентрации новой публичной цепи нужно дождаться падения, чтобы войти в позицию
Анализ пяти основных тенденций на рынке DEX: концентрация лидеров, возникновение кросс-чейн, рост новых блокчейнов.
Сканирование 60 ведущих DEX, раскрытие 5 основных тенденций
DEX( Децентрализованные биржи) быстро развивались с момента волны DeFi в июне 2020 года, объем торговли за месяц увеличился в 105 раз за год, достигнув 203,95 миллиарда долларов. Рынок DEX начинался с Ethereum и постепенно расширялся на такие публичные блокчейны, как BSC, Solana, Avalanche. В настоящее время DEX на блокчейне Ethereum все еще доминирует, другие публичные блокчейны по объему торговли и количеству заблокированных средств по-прежнему отстают от Ethereum.
DEX в основном включает в себя такие типы, как AMM, кросс-цепочные торговые протоколы, протоколы торговли деривативами, протоколы торговли стабильными монетами и агрегаторы DEX. Среди них AMM является самым распространенным типом DEX, а Uniswap - самым известным представителем AMM.
Анализируя 60 лучших DEX-проектов по объему заблокированных средств, мы выявили следующие 5 основных тенденций:
На фоне текущей рыночной депрессии объем торгов DEX в августе снизился на 58,3% по сравнению с январем. Обращает на себя внимание направление DEX: старые DEX на базе Ethereum, кросс-чейн DEX, протоколы торговли стейблкоинами, DEX экосистемы Cosmos и новые DEX на базе блокчейнов.
Текущая ситуация на рынке DEX
1. Объем торгов
Объем торгов DEX можно разделить на три категории: спотовая торговля, торговля производными инструментами и агрегаторы DEX, при этом спотовая торговля занимает доминирующую позицию.
Что касается спотовой торговли, в июне 2020 года объем торговли на DEX составил 1,92 миллиарда долларов США, а в мае 2021 года достиг пика в 203,95 миллиарда долларов США, увеличившись в 105 раз за год. В 2022 году наблюдается общий тренд к снижению: в августе объем торговли составил 66,76 миллиарда долларов США, что на 58,3% меньше, чем в январе.
Объемы торгов Uniswap и PancakeSwap составляют более половины от общего объема. По сравнению с CEX, доля спотовой торговли DEX достигла 25,51%, в августе она составляла 18,49%.
В области торговли производными финансовыми инструментами dYdX занимает абсолютное доминирующее положение, объем торгов 21 сентября составил 1,38 миллиарда долларов, что ставит его на первое место среди всех DEX. Однако по сравнению с CEX, доля объемов торгов фьючерсами DEX составляет всего 1,4%.
Что касается агрегаторов DEX, объем торгов таких проектов, как 1inch и OpenOcean, относительно небольшой.
2. Объем замороженных средств
В настоящее время существует 5 DEX с заблокированным объемом более 1 миллиарда долларов, а именно Curve, Uniswap, PancakeSwap, Multichain и Balancer. Из них Curve и Uniswap имеют заблокированный объем более 5 миллиардов долларов, доминируя на рынке DEX. Curve, Uniswap и PancakeSwap составляют 1/4 от общего заблокированного объема DeFi.
3. Доходы от DEX-протокола
DEX, получивший доход более 10 миллионов долларов за 7 дней, включает Uniswap(4440 миллионов долларов), PancakeSwap(1660 миллионов долларов) и GMX(1290 миллионов долларов). Среди них GMX, dYdX и Synthetix относятся к платформам для торговли деривативами.
4. Категория DEX
Основные компоненты включают AMM, протоколы кросс-чейновой торговли, протоколы торговли производными, протоколы торговли стейблкоинами и агрегаторы DEX.
AMM является самым распространенным типом, Uniswap - ведущий проект. Протоколы кросс-цепочной торговли, такие как Hop Protocol и Multichain, могут осуществлять обмен активами между цепями и уровнями. Протоколы деривативной торговли включают бессрочные контракты, опционы и торговлю синтетическими активами. Протоколы торговли стейблкоинами представлены Curve. DEX-агрегаторы, такие как 1inch, могут находить для пользователей оптимальный торговый путь.
5 основных тенденций в DEX-секторе
1. Эффект головы очевиден
Согласно объему заблокированных активов, только 5 DEX превышают 1 миллиард долларов, в общей сложности 16,36 миллиарда долларов. Среди них объем заблокированных активов Curve и Uniswap превышает 5 миллиардов долларов, и их доля составляет 63,5%.
Что касается объема торгов, только 5 DEX за 24 часа превысили объем торгов в 100 миллионов долларов, при этом dYdX и Uniswap v3 составляют 1,4 миллиарда и 1,25 миллиарда долларов соответственно, что значительно превышает другие проекты.
2. Увеличение доли кросс-цепочных и кросс-уровневых транзакций
Среди 60 ведущих DEX, 16 из них являются кроссцепочными и межуровневыми протоколами, что составляет около 1/4. Мультичейновое развертывание стало мейнстримом, большинство из десяти лучших проектов уже развернуто в L2 сети. SushiSwap и LayerZero сотрудничают для запуска первого кроссцепочного AMM SushiXSwap.
3. AMM+NFT становится новой тенденцией
Разделяется на платформы NFT для торговли на основе AMM (, такие как sudoswap ), и AMM, добавляющие торговлю NFT (, такие как Uniswap ). Uniswap приобрел агрегатор NFT Genie и планирует интегрировать sudoswap для реализации торговли NFT. Ожидается, что больше AMM выпустят продукты для торговли NFT.
4. Новый DEX на базе блокчейна быстро развивается
60 ведущих DEX статистически представлены на 23 блокчейнах. DEX на блокчейне Ethereum доминируют, занимая 7 мест из 8 в первой восьмерке, с общим объемом заблокированных средств 14,88 миллиарда долларов. Новые блокчейны показывают отличные результаты, такие как Cronos и Arbitrum, где 6 новых блокчейнов имеют проекты в первой 30. Три DEX на блокчейне Klaytn вошли в первую 60, показывая отличные результаты.
5. Потенциал платформы для торговли стейблкоинами и деривативами велик
На фоне снижения рынка наблюдается рост спроса на стейблкоины и производные инструменты. Платформы для торговли стейблкоинами, такие как Curve, быстро увеличивают объемы замороженных активов. Платформы для производных инструментов, такие как dYdX и GMX, используют решения L2 для улучшения пользовательского опыта, что становится объектом внимания.
Резюме
5 направлений DEX, на которые стоит обратить внимание: старые DEX на базе Ethereum, кросс-чейн DEX, протоколы торговли стейблкоинами, DEX экосистемы Cosmos и DEX на новых блокчейнах.
В настоящее время предложение DEX превышает спрос, новые проекты внедряют инновации в механизме, функциях и других аспектах, чтобы завоевать рынок. Большинство DEX имеет низкую оценку, но нужно осторожно инвестировать. В долгосрочной перспективе DEX по-прежнему является важной опорой и входом в DeFi.
На рынке DEX наблюдается доминирование Ethereum с множеством сильных конкурентов. В будущем следует обратить внимание на развитие DEX на L2; DEX на Ethereum постепенно будет переходить на L2, а нативные DEX на L2 также будут увеличивать свою долю.