Превосходя Ethereum: изучение потенциала новых Блокчейн в принятии стейблкоинов
Фон
Рынок стейблкоинов быстро растет и стал важной силой в цифровой экономике, даже конкурируя с традиционными финансовыми сетями. Согласно некоторым исследованиям, общий объем торгов стейблкоинов в 2023 году превысил 10,8 триллиона долларов США. После исключения "ненатуральных" сделок фактический объем торгов составил около 2,3 триллиона долларов. Эти скорректированные данные отражают органический годовой темп роста стейблкоинов на уровне 17%, подчеркивая все более важную роль стейблкоинов в розничных и институциональных финансах. Ниже приведена диаграмма, предоставляющая визуальные данные о текущей структуре и траектории роста стейблкоинов в основных экосистемах блокчейна.
Данный график демонстрирует тенденцию общего рыночного капитала первых 20 блокчейнов с 2020 по 2025 год. Эфир выделяется особенно, его рыночная капитализация в пиковые моменты превышала 100 миллиардов долларов, он доминирует в экосистеме блокчейна. Такая высокая рыночная капитализация тесно связана с ролью Эфира как основного платформы для выпуска DeFi и стейблкоинов, что позволяет ему сохранять сильные позиции даже в условиях рыночной волатильности. Рыночная капитализация других блокчейнов (таких как BSC, Tron и Solana) относительно ниже, но стабильна. В частности, Tron и BSC демонстрируют стабильный рост, подчеркивая их роль как альтернативных платформ для стейблкоинов и DeFi, особенно в регионах и сценариях, где важны стоимость транзакций и скорость.
Стоит отметить, что рыночная капитализация новых платформ, таких как Arbitrum, Sui и Optimism, постепенно растет, что свидетельствует о растущем уровне принятия. Эта траектория роста указывает на то, что по мере дальнейшего развития этих экосистем в будущем они могут бросить вызов существующим лидерам, удовлетворяя конкретные потребности или предлагая конкурентоспособную торговую эффективность. Данные показывают, что, несмотря на то, что Ethereum занимает доминирующее положение по общей рыночной капитализации, другие блокчейны продолжают привлекать пользователей и разработчиков, что предвещает потенциальный переход активности стейблкоинов по мере зрелости экосистемы.
Данная диаграмма более подробно демонстрирует тенденцию рыночной капитализации стейблкоинов среди двадцати крупнейших Блокчейн. Ethereum с рыночной капитализацией стейблкоинов более 8 миллиардов долларов занимает лидирующую позицию, что отражает его важную роль как основной платформы для стейблкоинов. Масштабная рыночная капитализация Ethereum поддерживает его статус хаба стейблкоинов, при этом спрос в основном поступает от DeFi приложений и институциональных пользователей, ищущих соответствующие стейблкоины. Тем не менее, Tron как крупный конкурент демонстрирует выдающиеся результаты, рыночная капитализация стейблкоинов составляет около 4 миллиардов долларов. Привлекательность Tron заключается в низких транзакционных расходах и высокой скорости обработки, что делает его особенно популярным в сценариях высокочастотной торговли, таких как переводы и международные платежи.
Другие блокчейны (такие как BSC, Terra Classic и Solana) имеют относительно небольшую рыночную капитализацию стейблкоинов, но играют ключевую роль в диверсифицированной экосистеме стейблкоинов. Например, рыночная капитализация стейблкоинов на BSC составляет около 2 миллиардов долларов, привлекая DeFi проекты и розничных пользователей, ищущих более низкие комиссии по сравнению с Ethereum. Более мелкие блокчейны (такие как Algorand и Stellar) позиционируются как ниши для стейблкоинов, обычно ориентируясь на специфические случаи использования, такие как трансакции через границы и мелкие платежи.
Ethereum: Надежный лидер
Ethereum обычно рассматривается как основа децентрализованных финансов (DeFi) и остается ведущей цепочкой для стейблкоинов, чья рыночная капитализация стейблкоинов превышает 8 миллиардов долларов. Несколько факторов помогают Ethereum сохранять лидерство в экосистеме стейблкоинов:
Взрослая и взаимосвязанная экосистема DeFi: огромная и зрелая экосистема DeFi Ethereum включает в себя известные протоколы и другие, которые в своей деятельности сильно зависят от ликвидности стейблкоинов. Стейблкоины имеют решающее значение для ликвидностных пулов, кредитования и доходного фермерства, что делает Ethereum незаменимой платформой для пользователей, ищущих комплексные услуги DeFi.
Доверие со стороны учреждений и регуляторов: стейблкоины на Эфире (особенно USDC и DAI) получили признание со стороны регуляторов и доверие со стороны учреждений. С увеличением числа учреждений в крипто-сфере, Эфир, обладая репутацией безопасной и децентрализованной сети, становится идеальным выбором для соответствующих требованиям стейблкоинов на уровне учреждений. USDC от Circle и DAI от MakerDAO являются основными стейблкоинами, родными для Эфира, и выступают опорой доверия в экосистеме.
Разнообразие стейблкоинов и их применение: Ethereum управляет широким спектром стейблкоинов, включая стейблкоины, поддерживаемые фиатной валютой, а также алгоритмические и децентрализованные стейблкоины, такие как DAI. Это разнообразие позволяет пользователям Ethereum выбирать стейблкоины, наиболее подходящие для их уровня риска, требований к регулированию и предпочтений. Например, DAI обладает уникальной привлекательностью, так как не привязан напрямую к резерву фиатной валюты, что соответствует децентрализованным ценностям, которые ценит сообщество Ethereum.
Вторичные решения для решения проблемы масштабируемости: Ethereum сталкивается с проблемами масштабируемости, высокие Gas-расходы ограничивают участие мелких пользователей в DeFi. Однако, такие вторичные решения, как Arbitrum, Optimism и zk-Rollups, значительно снижают стоимость транзакций и увеличивают пропускную способность, позволяя Ethereum сохранять лидерство в использовании стейблкоинов без ущерба для децентрализации.
С развитием Эфира и полной переходом на Ethereum 2.0 ожидается, что его доминирующее положение на рынке стейблкоинов будет сохраняться. По мере того как регулирование вокруг стейблкоинов становится все более ясным, принятие со стороны учреждений будет расти, что может способствовать появлению большего количества фиатно поддерживаемых и соответствующих требованиям стейблкоинов на Эфире. Кроме того, экосистема DeFi Эфира также может продолжать инновации, разрабатывая новые примеры использования стейблкоинов, включая синтетические активы, кроссчейн стейблкоины и более сложные продукты генерации дохода.
Солана часто рассматривается как высокопроизводительная альтернатива Эфиру, известная своей быстрой скоростью транзакций и низкими комиссиями. Несмотря на то, что рыночная капитализация стейблкоинов Соланы значительно меньше, чем у Эфира, она успешно привлекла преданных пользователей и становится все более популярной среди розничных пользователей и разработчиков, ищущих недорогие решения.
Быстрая и недорогая торговля: уникальный механизм консенсуса Solana, основанный на доказательстве истории (Proof of History, PoH), поддерживает высокую пропускную способность и низкую задержку, позволяя сети обрабатывать тысячи транзакций в секунду при очень низких расходах. Это делает Solana идеальным выбором для приложений, требующих частой торговли (таких как мелкие платежи и переводы стейблкоинов в розничной торговле). Поэтому некоторые стейблкоины часто используются в Solana для повседневных платежей и быстрых переводов в экосистеме.
Интеграция платежей и игровых приложений: Solana позиционируется как идеальная платформа для таких отраслей, как игры и платежи, которые требуют быстрых и недорогих транзакций. Ее удобные инструменты разработки и поддержка высокопроизводительных приложений делают ее предпочтительной платформой для разработчиков, создающих децентрализованные приложения (dApp), которые обычно интегрируются со стейблкоинами. Например, одна игра на блокчейне и сервис потоковой музыки используют скорость и стабильность Solana, соответственно, применяя стейблкоины в качестве игровой валюты и инструмента для вознаграждений.
Проблемы стабильности сети: Несмотря на то, что высокая производительность Solana является большим преимуществом, она также сталкивается с проблемами сетевых сбоев и стабильности. Эти простои вызывают сомнения у некоторых пользователей в ее надежности, особенно в сценариях с высокоценных сделками или для корпоративного использования. Сетевая устойчивость Solana все еще находится в процессе развития, ей необходимо решить эти технические проблемы, чтобы получить полное доверие со стороны рынка стейблкоинов и DeFi.
Сотрудничество с USDC и кроссчейн-решения: Сотрудничество Solana с эмитентом USDC Circle является ключевым фактором для продвижения использования стейблкоинов на платформе. Доступность USDC на Solana предоставляет пользователям надежный стейблкоин, поддерживаемый долларом, и повышает привлекательность Solana. Кроме того, Solana исследует кроссчейн-решения, которые позволят активам бесшовно перемещаться между Solana и Ethereum, предоставляя пользователям большую гибкость и расширяя влияние на рынке стейблкоинов.
Солана обладает значительным потенциалом роста в области стейблкоинов, особенно если ей удастся поддерживать стабильность сети и укрепить свои позиции в сфере игр и розничных платежей. Продолжая сотрудничество с USDC и исследуя кроссчейн-способности, Солана, как ожидается, привлечет больше торгов стейблкоинов и приложений DeFi. Однако ее централизованная структура валидаторов и проблемы с перебоями в сети могут ограничить ее привлекательность для учреждений, если эти вопросы не будут решены.
Ключевые условия для роста стейблкоинов
С увеличением привлекательности стейблкоинов на рынке криптовалют и финансов, некоторые характеристики экосистемы и окружения более способствуют принятию и росту стейблкоинов. Эти окружения обладают не только технологическими преимуществами, но и стратегически могут удовлетворять потребности розничных пользователей и институциональных инвесторов. Ниже приведены конкретные характеристики блокчейн-экосистем, которые с наибольшей вероятностью испытают бум стейблкоинов, а также последние данные и тенденции, наблюдаемые на рынке.
1. Низкие торговые комиссии
Торговля стейблкоинами обычно происходит часто и требует низкой задержки, особенно в сценариях, когда пользователи полагаются на стейблкоины для повседневных сделок, трансграничных платежей и переводов. Экосистемы с низкими торговыми комиссиями и высокой масштабируемостью более привлекательны, поскольку они позволяют осуществлять экономически эффективные сделки без сетевых заторов.
В 2023 году в результате опроса пользователей стейблкоинов более 60% респондентов заявили, что стоимость транзакций является основным фактором их выбора платформы Блокчейн. Средняя комиссия за транзакцию в Эфир обычно превышает 10 долларов во время загруженности сети, в то время как средняя комиссия за транзакцию в сетях, таких как Tron и BSC, составляет менее 0,10 долларов. Это привело к массовой миграции стейблкоинов с Эфира на Tron, который захватил около 30% объема поставок этих стейблкоинов, что в значительной степени обусловлено его низкими комиссиями, особенно в регионах с высоким спросом на трансакции через границу. Кроме того, Бинанс Смарт Чейн (BSC) продолжает привлекать розничных пользователей в свою экосистему DeFi из-за значительно более низких комиссий за транзакции по сравнению с Эфиром.
Предоставление блокчейн-среды с низкими затратами и высокой масштабируемостью (таких как вторичный уровень решения Ethereum от Polygon и Solana) также идеально подходит для роста стейблкоинов. Solana может обрабатывать до 65 000 транзакций в секунду, и средние затраты на транзакции довольно низкие, особенно в платежных и игровых приложениях, где использование стейблкоинов постепенно растет.
2. Мощная DeFi экосистема с разнообразными случаями использования
Мощная экосистема DeFi не только привлекает ликвидность стейблкоинов, но и предоставляет функциональность, выходящую за рамки простых торговых операций. В условиях, где существуют такие приложения, как кредитование и получение дохода, стейблкоины становятся стабильным средством обмена и залогом, составляя ядро различных продуктов DeFi.
Ethereum управляет более чем 70% DeFi приложений в мире, а стейблкоины составляют почти 50% от общего объема заблокированных средств (TVL) в DeFi протоколах Ethereum. Широкое использование стейблкоинов является основной причиной, по которой Ethereum сохраняет лидерство в принятии стейблкоинов, несмотря на более высокие комиссии. На второй квартал 2024 года объем заблокированных средств в DeFi на Ethereum составляет около 40 миллиардов долларов, при этом стейблкоины занимают важную часть.
Блокчейн Binance Smart Chain (BSC) также имеет активную экосистему DeFi, где на некоторых платформах широко используются стейблкоины в качестве основы для ликвидных пулов и кредитных рынков. В 2023 году объем замороженных средств в DeFi на BSC превысил 5 миллиардов долларов, при этом стейблкоины составляют около 40% ликвидных пулов. Эта практичность и доступность экосистемы дополнительно способствовали принятию стейблкоинов.
3. Интероперабельность
С развитием криптоиндустрии к многоцепочечной экосистеме, интероперабельность стала важным фактором для принятия стейблкоинов. Стейблкоины должны бесшовно циркулировать между различными блокчейнами, чтобы удовлетворить потребности пользователей в торговле или хранении активов между цепочками.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
24 Лайков
Награда
24
9
Поделиться
комментарий
0/400
not_your_keys
· 07-26 10:54
Все еще ETH одинок в своем величии, эх.
Посмотреть ОригиналОтветить0
IronHeadMiner
· 07-26 10:08
Боже мой, эта рыночная капитализация слишком впечатляющая.
Посмотреть ОригиналОтветить0
just_another_wallet
· 07-25 13:09
Не думай слишком много, Эфир это отец.
Посмотреть ОригиналОтветить0
SerumDegen
· 07-23 22:10
смотри, эти стабильные монеты будут уничтожены, когда эфириум перевернется... говорю это сейчас, лол
Посмотреть ОригиналОтветить0
ZenChainWalker
· 07-23 14:02
Я уже опытный пользователь Блокчейна, хотя немного неопытен.
Сгенерируйте 5 комментариев в разных стилях:
Бедные могут только смотреть, как другие торгуют криптовалютой.
ETH все еще лидер.
Все заработанные деньги на работе потерял, устал.
На бычьем рынке никто не сможет превзойти ETH.
Не торопись, брат, я все еще работаю.
Посмотреть ОригиналОтветить0
SchrodingersFOMO
· 07-23 14:01
Ethereum сказал, что упадет. Ты помнишь историю, как eos победил eth?
Посмотреть ОригиналОтветить0
pumpamentalist
· 07-23 13:51
Кто еще играет в eth? Высокие Газ-расходы убивают.
Новые блокчейны бросают вызов доминированию Ethereum, экосистема стейблкоинов тихо меняется.
Превосходя Ethereum: изучение потенциала новых Блокчейн в принятии стейблкоинов
Фон
Рынок стейблкоинов быстро растет и стал важной силой в цифровой экономике, даже конкурируя с традиционными финансовыми сетями. Согласно некоторым исследованиям, общий объем торгов стейблкоинов в 2023 году превысил 10,8 триллиона долларов США. После исключения "ненатуральных" сделок фактический объем торгов составил около 2,3 триллиона долларов. Эти скорректированные данные отражают органический годовой темп роста стейблкоинов на уровне 17%, подчеркивая все более важную роль стейблкоинов в розничных и институциональных финансах. Ниже приведена диаграмма, предоставляющая визуальные данные о текущей структуре и траектории роста стейблкоинов в основных экосистемах блокчейна.
Данный график демонстрирует тенденцию общего рыночного капитала первых 20 блокчейнов с 2020 по 2025 год. Эфир выделяется особенно, его рыночная капитализация в пиковые моменты превышала 100 миллиардов долларов, он доминирует в экосистеме блокчейна. Такая высокая рыночная капитализация тесно связана с ролью Эфира как основного платформы для выпуска DeFi и стейблкоинов, что позволяет ему сохранять сильные позиции даже в условиях рыночной волатильности. Рыночная капитализация других блокчейнов (таких как BSC, Tron и Solana) относительно ниже, но стабильна. В частности, Tron и BSC демонстрируют стабильный рост, подчеркивая их роль как альтернативных платформ для стейблкоинов и DeFi, особенно в регионах и сценариях, где важны стоимость транзакций и скорость.
Стоит отметить, что рыночная капитализация новых платформ, таких как Arbitrum, Sui и Optimism, постепенно растет, что свидетельствует о растущем уровне принятия. Эта траектория роста указывает на то, что по мере дальнейшего развития этих экосистем в будущем они могут бросить вызов существующим лидерам, удовлетворяя конкретные потребности или предлагая конкурентоспособную торговую эффективность. Данные показывают, что, несмотря на то, что Ethereum занимает доминирующее положение по общей рыночной капитализации, другие блокчейны продолжают привлекать пользователей и разработчиков, что предвещает потенциальный переход активности стейблкоинов по мере зрелости экосистемы.
Данная диаграмма более подробно демонстрирует тенденцию рыночной капитализации стейблкоинов среди двадцати крупнейших Блокчейн. Ethereum с рыночной капитализацией стейблкоинов более 8 миллиардов долларов занимает лидирующую позицию, что отражает его важную роль как основной платформы для стейблкоинов. Масштабная рыночная капитализация Ethereum поддерживает его статус хаба стейблкоинов, при этом спрос в основном поступает от DeFi приложений и институциональных пользователей, ищущих соответствующие стейблкоины. Тем не менее, Tron как крупный конкурент демонстрирует выдающиеся результаты, рыночная капитализация стейблкоинов составляет около 4 миллиардов долларов. Привлекательность Tron заключается в низких транзакционных расходах и высокой скорости обработки, что делает его особенно популярным в сценариях высокочастотной торговли, таких как переводы и международные платежи.
Другие блокчейны (такие как BSC, Terra Classic и Solana) имеют относительно небольшую рыночную капитализацию стейблкоинов, но играют ключевую роль в диверсифицированной экосистеме стейблкоинов. Например, рыночная капитализация стейблкоинов на BSC составляет около 2 миллиардов долларов, привлекая DeFi проекты и розничных пользователей, ищущих более низкие комиссии по сравнению с Ethereum. Более мелкие блокчейны (такие как Algorand и Stellar) позиционируются как ниши для стейблкоинов, обычно ориентируясь на специфические случаи использования, такие как трансакции через границы и мелкие платежи.
Ethereum: Надежный лидер
Ethereum обычно рассматривается как основа децентрализованных финансов (DeFi) и остается ведущей цепочкой для стейблкоинов, чья рыночная капитализация стейблкоинов превышает 8 миллиардов долларов. Несколько факторов помогают Ethereum сохранять лидерство в экосистеме стейблкоинов:
Взрослая и взаимосвязанная экосистема DeFi: огромная и зрелая экосистема DeFi Ethereum включает в себя известные протоколы и другие, которые в своей деятельности сильно зависят от ликвидности стейблкоинов. Стейблкоины имеют решающее значение для ликвидностных пулов, кредитования и доходного фермерства, что делает Ethereum незаменимой платформой для пользователей, ищущих комплексные услуги DeFi.
Доверие со стороны учреждений и регуляторов: стейблкоины на Эфире (особенно USDC и DAI) получили признание со стороны регуляторов и доверие со стороны учреждений. С увеличением числа учреждений в крипто-сфере, Эфир, обладая репутацией безопасной и децентрализованной сети, становится идеальным выбором для соответствующих требованиям стейблкоинов на уровне учреждений. USDC от Circle и DAI от MakerDAO являются основными стейблкоинами, родными для Эфира, и выступают опорой доверия в экосистеме.
Разнообразие стейблкоинов и их применение: Ethereum управляет широким спектром стейблкоинов, включая стейблкоины, поддерживаемые фиатной валютой, а также алгоритмические и децентрализованные стейблкоины, такие как DAI. Это разнообразие позволяет пользователям Ethereum выбирать стейблкоины, наиболее подходящие для их уровня риска, требований к регулированию и предпочтений. Например, DAI обладает уникальной привлекательностью, так как не привязан напрямую к резерву фиатной валюты, что соответствует децентрализованным ценностям, которые ценит сообщество Ethereum.
Вторичные решения для решения проблемы масштабируемости: Ethereum сталкивается с проблемами масштабируемости, высокие Gas-расходы ограничивают участие мелких пользователей в DeFi. Однако, такие вторичные решения, как Arbitrum, Optimism и zk-Rollups, значительно снижают стоимость транзакций и увеличивают пропускную способность, позволяя Ethereum сохранять лидерство в использовании стейблкоинов без ущерба для децентрализации.
С развитием Эфира и полной переходом на Ethereum 2.0 ожидается, что его доминирующее положение на рынке стейблкоинов будет сохраняться. По мере того как регулирование вокруг стейблкоинов становится все более ясным, принятие со стороны учреждений будет расти, что может способствовать появлению большего количества фиатно поддерживаемых и соответствующих требованиям стейблкоинов на Эфире. Кроме того, экосистема DeFi Эфира также может продолжать инновации, разрабатывая новые примеры использования стейблкоинов, включая синтетические активы, кроссчейн стейблкоины и более сложные продукты генерации дохода.
Solana: Высокопроизводительная альтернатива Ethereum
Солана часто рассматривается как высокопроизводительная альтернатива Эфиру, известная своей быстрой скоростью транзакций и низкими комиссиями. Несмотря на то, что рыночная капитализация стейблкоинов Соланы значительно меньше, чем у Эфира, она успешно привлекла преданных пользователей и становится все более популярной среди розничных пользователей и разработчиков, ищущих недорогие решения.
Быстрая и недорогая торговля: уникальный механизм консенсуса Solana, основанный на доказательстве истории (Proof of History, PoH), поддерживает высокую пропускную способность и низкую задержку, позволяя сети обрабатывать тысячи транзакций в секунду при очень низких расходах. Это делает Solana идеальным выбором для приложений, требующих частой торговли (таких как мелкие платежи и переводы стейблкоинов в розничной торговле). Поэтому некоторые стейблкоины часто используются в Solana для повседневных платежей и быстрых переводов в экосистеме.
Интеграция платежей и игровых приложений: Solana позиционируется как идеальная платформа для таких отраслей, как игры и платежи, которые требуют быстрых и недорогих транзакций. Ее удобные инструменты разработки и поддержка высокопроизводительных приложений делают ее предпочтительной платформой для разработчиков, создающих децентрализованные приложения (dApp), которые обычно интегрируются со стейблкоинами. Например, одна игра на блокчейне и сервис потоковой музыки используют скорость и стабильность Solana, соответственно, применяя стейблкоины в качестве игровой валюты и инструмента для вознаграждений.
Проблемы стабильности сети: Несмотря на то, что высокая производительность Solana является большим преимуществом, она также сталкивается с проблемами сетевых сбоев и стабильности. Эти простои вызывают сомнения у некоторых пользователей в ее надежности, особенно в сценариях с высокоценных сделками или для корпоративного использования. Сетевая устойчивость Solana все еще находится в процессе развития, ей необходимо решить эти технические проблемы, чтобы получить полное доверие со стороны рынка стейблкоинов и DeFi.
Сотрудничество с USDC и кроссчейн-решения: Сотрудничество Solana с эмитентом USDC Circle является ключевым фактором для продвижения использования стейблкоинов на платформе. Доступность USDC на Solana предоставляет пользователям надежный стейблкоин, поддерживаемый долларом, и повышает привлекательность Solana. Кроме того, Solana исследует кроссчейн-решения, которые позволят активам бесшовно перемещаться между Solana и Ethereum, предоставляя пользователям большую гибкость и расширяя влияние на рынке стейблкоинов.
Солана обладает значительным потенциалом роста в области стейблкоинов, особенно если ей удастся поддерживать стабильность сети и укрепить свои позиции в сфере игр и розничных платежей. Продолжая сотрудничество с USDC и исследуя кроссчейн-способности, Солана, как ожидается, привлечет больше торгов стейблкоинов и приложений DeFi. Однако ее централизованная структура валидаторов и проблемы с перебоями в сети могут ограничить ее привлекательность для учреждений, если эти вопросы не будут решены.
Ключевые условия для роста стейблкоинов
С увеличением привлекательности стейблкоинов на рынке криптовалют и финансов, некоторые характеристики экосистемы и окружения более способствуют принятию и росту стейблкоинов. Эти окружения обладают не только технологическими преимуществами, но и стратегически могут удовлетворять потребности розничных пользователей и институциональных инвесторов. Ниже приведены конкретные характеристики блокчейн-экосистем, которые с наибольшей вероятностью испытают бум стейблкоинов, а также последние данные и тенденции, наблюдаемые на рынке.
1. Низкие торговые комиссии
Торговля стейблкоинами обычно происходит часто и требует низкой задержки, особенно в сценариях, когда пользователи полагаются на стейблкоины для повседневных сделок, трансграничных платежей и переводов. Экосистемы с низкими торговыми комиссиями и высокой масштабируемостью более привлекательны, поскольку они позволяют осуществлять экономически эффективные сделки без сетевых заторов.
В 2023 году в результате опроса пользователей стейблкоинов более 60% респондентов заявили, что стоимость транзакций является основным фактором их выбора платформы Блокчейн. Средняя комиссия за транзакцию в Эфир обычно превышает 10 долларов во время загруженности сети, в то время как средняя комиссия за транзакцию в сетях, таких как Tron и BSC, составляет менее 0,10 долларов. Это привело к массовой миграции стейблкоинов с Эфира на Tron, который захватил около 30% объема поставок этих стейблкоинов, что в значительной степени обусловлено его низкими комиссиями, особенно в регионах с высоким спросом на трансакции через границу. Кроме того, Бинанс Смарт Чейн (BSC) продолжает привлекать розничных пользователей в свою экосистему DeFi из-за значительно более низких комиссий за транзакции по сравнению с Эфиром.
Предоставление блокчейн-среды с низкими затратами и высокой масштабируемостью (таких как вторичный уровень решения Ethereum от Polygon и Solana) также идеально подходит для роста стейблкоинов. Solana может обрабатывать до 65 000 транзакций в секунду, и средние затраты на транзакции довольно низкие, особенно в платежных и игровых приложениях, где использование стейблкоинов постепенно растет.
2. Мощная DeFi экосистема с разнообразными случаями использования
Мощная экосистема DeFi не только привлекает ликвидность стейблкоинов, но и предоставляет функциональность, выходящую за рамки простых торговых операций. В условиях, где существуют такие приложения, как кредитование и получение дохода, стейблкоины становятся стабильным средством обмена и залогом, составляя ядро различных продуктов DeFi.
Ethereum управляет более чем 70% DeFi приложений в мире, а стейблкоины составляют почти 50% от общего объема заблокированных средств (TVL) в DeFi протоколах Ethereum. Широкое использование стейблкоинов является основной причиной, по которой Ethereum сохраняет лидерство в принятии стейблкоинов, несмотря на более высокие комиссии. На второй квартал 2024 года объем заблокированных средств в DeFi на Ethereum составляет около 40 миллиардов долларов, при этом стейблкоины занимают важную часть.
Блокчейн Binance Smart Chain (BSC) также имеет активную экосистему DeFi, где на некоторых платформах широко используются стейблкоины в качестве основы для ликвидных пулов и кредитных рынков. В 2023 году объем замороженных средств в DeFi на BSC превысил 5 миллиардов долларов, при этом стейблкоины составляют около 40% ликвидных пулов. Эта практичность и доступность экосистемы дополнительно способствовали принятию стейблкоинов.
3. Интероперабельность
С развитием криптоиндустрии к многоцепочечной экосистеме, интероперабельность стала важным фактором для принятия стейблкоинов. Стейблкоины должны бесшовно циркулировать между различными блокчейнами, чтобы удовлетворить потребности пользователей в торговле или хранении активов между цепочками.
Сгенерируйте 5 комментариев в разных стилях:
Бедные могут только смотреть, как другие торгуют криптовалютой.
ETH все еще лидер.
Все заработанные деньги на работе потерял, устал.
На бычьем рынке никто не сможет превзойти ETH.
Не торопись, брат, я все еще работаю.