デプス解析：某ペイメントプラットフォームのオンチェーン行動特性

最近、某決済プラットフォームという名のサービスが規制当局の高度な関心を引きました。このプラットフォームは、詐欺資金の受領、移転、引き出しに関与している疑いを持たれ、特にTRONネットワーク上でUSDTを使用して頻繁に取引を行っています。そのオンチェーン活動の特徴を深く理解するために、公開データに基づいて包括的な分析を行いました。

資金の流れの概要

総体アクセス金額

• 総出金額:572億4,700万USDT
• 総預金額:544億7,600万USDT

データによると、このプラットフォームでは過去1年半にわたり大量の資金の流入と流出があり、全体として"資金のネット流出"の特徴を示しており、引き出し額は預金額を約277.1億USDT上回っています。

! オンチェーン「ファントム」:550億USDT以上の流通の背後にあるHuiwang Pay

毎週の資金移動

プラットフォーム資金の流動は継続的に活発で、いくつかの重要な時間点で明らかなピークが見られました。

• 2024年7月初：初めて明らかなピークが現れ、1週間の入金と出金がそれぞれ10億USDTを突破。
• 2025年3月と5月：2回の出金額が11億USDTに近いか、またはそれを超えます。

! オンチェーン「ファントム」:550億USDT以上の流通の背後にあるHuione Pay

トランザクション頻度分析

出金取引の数量は2024年2月から段階的に増加し、2025年5月中旬にピークに達し、1日でほぼ15万件に達し、「高頻度出金」の特徴を示しています。それに対して、入金取引の数量は比較的安定しており、変動は少ないです。

注目すべきは、2025年3月と5月の出金額のピークが取引件数の同時増加を伴っていることです。

! オンチェーンの「ファントム」:550億USDT以上の流通の背後にあるHuiwang支払い

ユーザー行動分析

アクティブユーザー数

2024年初以来、プラットフォームのTRONオンチェーン上のアクティブデポジットアドレスの数は3万未満から8万を超えるまで増加し、安定した成長傾向を示しています。これはプラットフォームが引き続き新しいユーザーを惹きつけていることを示していますが、成長速度は鈍化しています。

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人気アドレス分析

出金アドレスTop 3

1. アドレスA：8.16億USDTを引き出し、複数のリスクアドレスと相互作用があります。
2. アドレスB：5.8億USDTを出金、疑わしい担保プラットフォームが管理しているウォレット。
3. アドレスC：5.12億USDTを引き出し、複数のプラットフォームと相互作用があります。

! オンチェーン「Phantom」:550億USDT以上の送金の背後にあるHuiwang支払い

入金アドレスTop 3

1. アドレスD：入金16.65億USDT、疑わしくもある保証プラットフォームが管理するウォレット。
2. アドレスE：4.49億USDTを入金、ある取引プラットフォームのホットウォレットである可能性があります。
3. アドレスF：4.36億USDTを入金、同様にある取引プラットフォームのホットウォレットである可能性があります。

! オンチェーン「ファントム」:550億USDT以上の流通の背後にあるHuiwang Pay

###アクティブタイム解析

ランダムに選択した10の一般ユーザーアドレスを分析したところ、次のことが分かりました：

• 引き出し取引はUTC時間の01:00-16:00に主に集中しており、07:00-13:00はピーク時間です。
• 入金操作は主にUTC時間の03:00-10:00に集中しており、出金時間帯と一部重複しています。

! オンチェーン「ファントム」:550億USDT以上の流通の背後にあるHuiwang Pay

国際的な規制の動向

最近、いくつかの国際機関や規制当局がこのプラットフォームおよびその関連主体に対して一連の措置を講じました：

• 2024年7月：あるステーブルコイン発行者がそのプラットフォームに関連するアドレスを凍結し、約3000万USDTが関与した。
• 2025年5月初：アメリカ財務省がアメリカの金融機関に対してこのプラットフォームおよびその関連企業へのサービス提供を禁止することを提案。
• 2025年5月中旬：国連関連機関の報告によると、このプラットフォームは東南アジアの一部の違法活動の重要な要素となっています。
• 2025年5月中下旬：ソーシャルプラットフォームがそのプラットフォームに関連する疑わしいチャンネルを大規模に封禁します。同時に、関連していると思われる保証プラットフォームが運営を停止することを発表しました。

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まとめ

TRONオンチェーンにおけるこの決済プラットフォームの資金の流れ、取引頻度、アクティブアドレスの分析を通じて、そのオンチェーン活動の特徴を深く理解することができました。これらのデータは、このプラットフォームの運営モデルと潜在的なリスクをさらに評価するための重要な参考を提供します。

! オンチェーン「ファントム」:550億USDT以上の流通の背後にあるHuiwang Pay

! チェーンの「ファントム」:550億USDT以上の流通の背後にあるHuiwang支払い

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