Kedalaman Analisis: Ciri Perilaku on-chain dari Suatu platform Pembayaran

Baru-baru ini, sebuah layanan bernama platform pembayaran tertentu telah menarik perhatian tinggi dari regulator. Platform tersebut dituduh terlibat dalam penerimaan, pemindahan, dan penarikan dana yang menipu, terutama menggunakan USDT untuk bertransaksi secara frekuent di jaringan TRON. Untuk memahami lebih dalam karakteristik aktivitas on-chain-nya, kami telah melakukan analisis menyeluruh berdasarkan data publik.

Gambaran Aliran Dana

Jumlah akses keseluruhan

• Total penarikan: 572,47 miliar USDT
• Total deposit: 544,76 miliar USDT

Data menunjukkan bahwa platform ini mengalami arus masuk dan keluar dana yang besar dalam satu setengah tahun terakhir, dengan karakteristik "arus keluar neto" secara keseluruhan, di mana jumlah penarikan melebihi jumlah setoran sekitar 2,771,000,000 USDT.

Setiap Minggu Pergerakan Modal

Kedalaman aliran dana platform terus aktif, dengan beberapa titik waktu kunci menunjukkan puncak yang jelas:

• Awal Juli 2024: Puncak yang signifikan muncul untuk pertama kalinya, dengan deposit dan penarikan mingguan masing-masing melampaui 1 miliar USDT.
• Maret dan Mei 2025: Dua kali penarikan jumlah mendekati atau melebihi 11 miliar USDT.

Analisis Frekuensi Transaksi

Jumlah transaksi penarikan mulai meningkat secara bertahap sejak Februari 2024, mencapai puncaknya pada pertengahan Mei 2025, hampir 150.000 transaksi per hari, menunjukkan karakteristik "penarikan frekuensi tinggi". Sebagai perbandingan, jumlah transaksi setoran tumbuh lebih stabil, dengan fluktuasi yang kecil.

Perlu dicatat bahwa puncak jumlah penarikan pada bulan Maret dan Mei 2025 disertai dengan peningkatan jumlah transaksi yang bersamaan.

Analisis Perilaku Pengguna

jumlah pengguna aktif

Sejak awal 2024, jumlah alamat setoran aktif di platform di jaringan TRON telah meningkat dari kurang dari 30.000 menjadi lebih dari 80.000, menunjukkan tren pertumbuhan yang stabil. Ini menunjukkan bahwa platform masih terus menarik pengguna baru, tetapi kecepatan pertumbuhannya telah melambat.

Analisis Alamat Populer

Alamat Penarikan Top 3

1. Alamat A: Penarikan 8,16 miliar USDT, berinteraksi dengan beberapa alamat berisiko.
2. Alamat B: Penarikan 5,8 miliar USDT, diduga merupakan dompet yang dikendalikan oleh suatu platform jaminan.
3. Alamat C: Penarikan 5,12 juta USDT, berinteraksi dengan beberapa platform.

Alamat Setoran Top 3

1. Alamat D: Deposit 16,65 miliar USDT, diduga merupakan dompet yang dikendalikan oleh suatu platform jaminan.
2. Alamat E: Setoran 4,49 juta USDT, mungkin adalah dompet panas dari suatu platform.
3. Alamat F: Deposit 4,36 juta USDT, mungkin juga merupakan dompet panas dari suatu platform.

Analisis Waktu Aktif

Analisis dilakukan terhadap 10 alamat pengguna biasa yang dipilih secara acak, dan ditemukan:

• Transaksi penarikan terutama terkonsentrasi pada waktu UTC 01:00-16:00, di mana 07:00-13:00 adalah periode puncak.
• Operasi deposit terutama terfokus pada waktu UTC 03:00-10:00, yang sebagian tumpang tindih dengan periode penarikan.

Dinamika Regulasi Internasional

Dalam beberapa waktu terakhir, berbagai organisasi internasional dan lembaga pengatur telah mengambil serangkaian tindakan terhadap platform ini dan entitas terkait.

• Juli 2024: Sebuah penerbit stablecoin membekukan sebuah alamat yang terkait dengan platform tersebut, melibatkan jumlah hampir 30 juta USDT.
• Awal Mei 2025: Departemen Keuangan AS mengusulkan untuk melarang lembaga keuangan AS memberikan layanan kepada platform dan perusahaan afiliasinya.
• Pertengahan Mei 2025: Laporan dari lembaga terkait PBB menyebutkan bahwa platform tersebut telah menjadi bagian penting dari beberapa aktivitas ilegal di Asia Tenggara.
• Pertengahan hingga akhir Mei 2025: Platform sosial melakukan pemblokiran besar-besaran terhadap saluran mencurigakan yang terkait dengan platform tersebut. Sementara itu, sebuah platform jaminan yang diduga terkait mengumumkan penghentian operasional.

Kesimpulan

Dengan menganalisis aliran dana, frekuensi transaksi, dan alamat aktif di platform pembayaran ini pada jaringan TRON, kami dapat memahami dengan lebih mendalam karakteristik aktivitas on-chain-nya. Data ini memberikan referensi penting untuk evaluasi lebih lanjut tentang model operasi dan potensi risiko platform tersebut.