Tokenisation des actions : l'avènement d'une nouvelle vague financière
À l'ère de la convergence entre la cryptographie et l'IA, la tokenisation financière déclenche une nouvelle vague. Plusieurs grandes entreprises se disputent le pouvoir de marché en tokenisant des actions, une tendance qui aura des conséquences profondes sur les flux de capitaux mondiaux, l'efficacité des transactions et la volatilité du marché.
Stratégies des principaux acteurs
Plan d'expansion des actions tokenisées d'une plateforme de trading
Une plateforme de trading bien connue prévoit de supporter plus de 1000 actions américaines sous forme de tokenisation d'ici la fin de cette année. Les principales caractéristiques de ce plan incluent :
Trading 24/7 : Dépassez les limites des heures d'ouverture des marchés traditionnels
Propriété fractionnée : réduire le seuil d'investissement
Accessibilité mondiale : fournir aux investisseurs internationaux des moyens pratiques
Actuellement, ce service est limité au marché de l'Union européenne, mais la plateforme a annoncé le lancement d'une blockchain de couche 2 basée sur Arbitrum. Cela étend non seulement l'écosystème Ethereum, mais marque également un rapprochement des entreprises de finance traditionnelle vers la technologie blockchain.
Cependant, cette innovation a également suscité certaines controverses. Des entreprises ont souligné sur les réseaux sociaux que ces jetons de stocks ne sont pas équivalents à de véritables actions. Selon la FAQ de la plateforme, ce que les utilisateurs achètent est en réalité un contrat de tokenisation, et non des actions réelles. Cela souligne l'importance pour les entreprises de communiquer clairement avec les utilisateurs lors de la promotion de produits financiers tokenisés.
agencement des actions tokenisées d'une autre plateforme d'échange
Une autre plateforme d'échange bien connue a adopté une stratégie différente en collaborant avec Backed pour lancer xStocks sur Solana, offrant plus de 60 types de jetons de titres américains et d'ETF, et a été ouverte aux utilisateurs non américains.
Les actions tokenisées de cette plateforme ont les caractéristiques suivantes :
Émis sur la blockchain Solana : peut être extrait vers un portefeuille auto-hébergé, compatible avec les protocoles DeFi
Faible seuil d'investissement : à partir de 1 dollar
Flexibilité des actifs : peut être utilisé pour gagner des revenus dans les protocoles DeFi ou comme garantie.
Il est à noter que, bien que la plateforme dispose d'un réseau Layer 2 basé sur OP Stack, elle a choisi l'écosystème Solana dans le domaine de la tokenisation des actions. Les effets à long terme de ce choix stratégique restent à observer.
Autres participants
En plus des deux principales plateformes mentionnées ci-dessus, d'autres entreprises s'engagent également activement dans le domaine de la tokenisation des actions :
Un échange a collaboré avec Backed pour lancer progressivement des produits d'actions et d'ETF tokenisés xStocks sur sa plateforme au comptant. Ces actifs sont liés 1:1 aux actions réelles, prenant en charge les réseaux Ethereum et Solana, et pourraient permettre la distribution de dividendes en chaîne à l'avenir.
Un autre échange a lancé la première action tokenisée - MicroStrategy, et a collaboré avec Dinari pour l'ouvrir aux utilisateurs de l'UE. Ce produit permet un trading 24/5 et est entièrement sur la chaîne.
Structure du marché et perspectives futures
participants potentiels
Bien qu'un certain échange de cryptomonnaies ne soit pas encore officiellement sur le marché, sa stratégie mérite d'être surveillée. Selon des informations, la société est en pourparlers avec la Securities and Exchange Commission (SEC) des États-Unis pour rechercher des opportunités de tokenisation des actions.
Les avantages de l'entreprise incluent :
Un portefeuille puissant : investi dans plusieurs protocoles DeFi de premier plan
Infrastructure technologique avancée : sa solution Layer 2 progresse vers un objectif de millions de TPS.
Bien que l'entreprise ne soit généralement pas le premier acteur, elle a tendance à lancer des produits bien élaborés après avoir suffisamment testé le marché. Cette stratégie de prudence pourrait lui permettre de réussir dans le domaine de la tokenisation des actions.
L'importance de la conformité
Comparé au Mirror Protocol lancé en 2020, le modèle actuel de tokenisation des actions est plus conforme et réglementé. Cette approche aide à éviter les risques de répétition, ouvrant la voie à une application à grande échelle des actions tokenisées.
La transformation du capital sur la chaîne
Il est prévu qu'à la fin de 2025, la capitalisation boursière des actions tokenisées sur la blockchain pourrait dépasser 20 milliards de dollars, voire atteindre 50 milliards de dollars. Si certaines plateformes lancent complètement leur chaîne Layer 2 et mettent tous les actifs boursiers sur la blockchain, la seule gestion des fonds par leurs utilisateurs pourrait dépasser 100 milliards de dollars.
Cette infrastructure financière de "super tokenisation des actions" ouvrira une nouvelle phase de fusion profonde entre le traditionnel et la blockchain. Le futur système financier alliera efficacité, transparence et accessibilité mondiale. Le marché américain est en tête de cette tendance, les actions tokenisées deviendront une composante essentielle des marchés de capitaux mondiaux.
Les actions sur la chaîne offrent une capacité de négociation 24 heures sur 24, avec des coûts de transaction plus bas, sans dépendre des canaux intermédiaires. En particulier sur les marchés étrangers, les actifs sur la chaîne peuvent presque être obtenus avec "zéro barrière" pour accéder aux actions américaines, formant un large et inclusif canal de capitaux.
À court terme, les actions sur chaîne auront encore du mal à remplacer complètement le marché boursier traditionnel, existant davantage en tant que mécanisme complémentaire. En termes de volatilité du marché, le marché sur chaîne peut être plus stable en raison d'une liquidité plus profonde, mais peut également fluctuer de manière plus intense lors d'événements imprévus en raison d'un manque de mécanismes traditionnels de suspension des échanges.
Avec l'expansion des grandes plateformes, la part des actions tokenisées sur le marché financier pourrait augmenter de manière significative au cours des deux à trois prochaines années. Cela pourrait même inciter les bourses traditionnelles à créer leurs propres plateformes sur blockchain, offrant des formes de produits plus conformes aux exigences réglementaires.
Tout cela apporte non seulement de nouvelles opportunités d'investissement, mais s'accompagne également de risques plus élevés. Entre la chaîne et les mécanismes traditionnels, les marchés financiers entrent dans une phase de fusion multilocale. La tokenisation des actions est devenue une partie incontournable du système financier réel.
Actuellement, certains projets ont été lancés, comme Coinx sur une certaine plateforme. Bien qu'ils soient encore à un stade précoce, ils montrent déjà un potentiel pour "la découverte des prix prioritaire sur la chaîne". Ce mécanisme pourrait devenir un moyen important de collaboration entre les marchés traditionnels et ceux sur la chaîne à l'avenir.
Avec la tokenisation des actions qui ne cesse de croître, la transformation des marchés de capitaux en chaîne ne fait que commencer.
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NFTArchaeologis
· 07-27 04:16
La tokenisation permet à l'héritage de Wall Street d'entrer dans une nouvelle ère de l'archéologie numérique...
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SignatureVerifier
· 07-25 01:55
techniquement parlant, nécessite des audits de sécurité approfondis... trop de vecteurs d'attaque potentiels à vrai dire
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MEVHunterBearish
· 07-24 04:43
Seulement 50 milliards ? C'est moins, c'est moins.
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ForkLibertarian
· 07-24 04:35
C'est juste le dernier gaspillage de la TradFi.
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MercilessHalal
· 07-24 04:34
Se faire prendre pour des cons a encore de nouvelles méthodes ?
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BearMarketMonk
· 07-24 04:23
gm 500 milliards je vais d'abord manger un petit pain
La tokenisation des actions mène l'innovation financière : la plateforme de trading se positionne sur un marché de 50 milliards de dollars pour 2025.
Tokenisation des actions : l'avènement d'une nouvelle vague financière
À l'ère de la convergence entre la cryptographie et l'IA, la tokenisation financière déclenche une nouvelle vague. Plusieurs grandes entreprises se disputent le pouvoir de marché en tokenisant des actions, une tendance qui aura des conséquences profondes sur les flux de capitaux mondiaux, l'efficacité des transactions et la volatilité du marché.
Stratégies des principaux acteurs
Plan d'expansion des actions tokenisées d'une plateforme de trading
Une plateforme de trading bien connue prévoit de supporter plus de 1000 actions américaines sous forme de tokenisation d'ici la fin de cette année. Les principales caractéristiques de ce plan incluent :
Actuellement, ce service est limité au marché de l'Union européenne, mais la plateforme a annoncé le lancement d'une blockchain de couche 2 basée sur Arbitrum. Cela étend non seulement l'écosystème Ethereum, mais marque également un rapprochement des entreprises de finance traditionnelle vers la technologie blockchain.
Cependant, cette innovation a également suscité certaines controverses. Des entreprises ont souligné sur les réseaux sociaux que ces jetons de stocks ne sont pas équivalents à de véritables actions. Selon la FAQ de la plateforme, ce que les utilisateurs achètent est en réalité un contrat de tokenisation, et non des actions réelles. Cela souligne l'importance pour les entreprises de communiquer clairement avec les utilisateurs lors de la promotion de produits financiers tokenisés.
agencement des actions tokenisées d'une autre plateforme d'échange
Une autre plateforme d'échange bien connue a adopté une stratégie différente en collaborant avec Backed pour lancer xStocks sur Solana, offrant plus de 60 types de jetons de titres américains et d'ETF, et a été ouverte aux utilisateurs non américains.
Les actions tokenisées de cette plateforme ont les caractéristiques suivantes :
Il est à noter que, bien que la plateforme dispose d'un réseau Layer 2 basé sur OP Stack, elle a choisi l'écosystème Solana dans le domaine de la tokenisation des actions. Les effets à long terme de ce choix stratégique restent à observer.
Autres participants
En plus des deux principales plateformes mentionnées ci-dessus, d'autres entreprises s'engagent également activement dans le domaine de la tokenisation des actions :
Un échange a collaboré avec Backed pour lancer progressivement des produits d'actions et d'ETF tokenisés xStocks sur sa plateforme au comptant. Ces actifs sont liés 1:1 aux actions réelles, prenant en charge les réseaux Ethereum et Solana, et pourraient permettre la distribution de dividendes en chaîne à l'avenir.
Un autre échange a lancé la première action tokenisée - MicroStrategy, et a collaboré avec Dinari pour l'ouvrir aux utilisateurs de l'UE. Ce produit permet un trading 24/5 et est entièrement sur la chaîne.
Structure du marché et perspectives futures
participants potentiels
Bien qu'un certain échange de cryptomonnaies ne soit pas encore officiellement sur le marché, sa stratégie mérite d'être surveillée. Selon des informations, la société est en pourparlers avec la Securities and Exchange Commission (SEC) des États-Unis pour rechercher des opportunités de tokenisation des actions.
Les avantages de l'entreprise incluent :
Bien que l'entreprise ne soit généralement pas le premier acteur, elle a tendance à lancer des produits bien élaborés après avoir suffisamment testé le marché. Cette stratégie de prudence pourrait lui permettre de réussir dans le domaine de la tokenisation des actions.
L'importance de la conformité
Comparé au Mirror Protocol lancé en 2020, le modèle actuel de tokenisation des actions est plus conforme et réglementé. Cette approche aide à éviter les risques de répétition, ouvrant la voie à une application à grande échelle des actions tokenisées.
La transformation du capital sur la chaîne
Il est prévu qu'à la fin de 2025, la capitalisation boursière des actions tokenisées sur la blockchain pourrait dépasser 20 milliards de dollars, voire atteindre 50 milliards de dollars. Si certaines plateformes lancent complètement leur chaîne Layer 2 et mettent tous les actifs boursiers sur la blockchain, la seule gestion des fonds par leurs utilisateurs pourrait dépasser 100 milliards de dollars.
Cette infrastructure financière de "super tokenisation des actions" ouvrira une nouvelle phase de fusion profonde entre le traditionnel et la blockchain. Le futur système financier alliera efficacité, transparence et accessibilité mondiale. Le marché américain est en tête de cette tendance, les actions tokenisées deviendront une composante essentielle des marchés de capitaux mondiaux.
Les actions sur la chaîne offrent une capacité de négociation 24 heures sur 24, avec des coûts de transaction plus bas, sans dépendre des canaux intermédiaires. En particulier sur les marchés étrangers, les actifs sur la chaîne peuvent presque être obtenus avec "zéro barrière" pour accéder aux actions américaines, formant un large et inclusif canal de capitaux.
À court terme, les actions sur chaîne auront encore du mal à remplacer complètement le marché boursier traditionnel, existant davantage en tant que mécanisme complémentaire. En termes de volatilité du marché, le marché sur chaîne peut être plus stable en raison d'une liquidité plus profonde, mais peut également fluctuer de manière plus intense lors d'événements imprévus en raison d'un manque de mécanismes traditionnels de suspension des échanges.
Avec l'expansion des grandes plateformes, la part des actions tokenisées sur le marché financier pourrait augmenter de manière significative au cours des deux à trois prochaines années. Cela pourrait même inciter les bourses traditionnelles à créer leurs propres plateformes sur blockchain, offrant des formes de produits plus conformes aux exigences réglementaires.
Tout cela apporte non seulement de nouvelles opportunités d'investissement, mais s'accompagne également de risques plus élevés. Entre la chaîne et les mécanismes traditionnels, les marchés financiers entrent dans une phase de fusion multilocale. La tokenisation des actions est devenue une partie incontournable du système financier réel.
Actuellement, certains projets ont été lancés, comme Coinx sur une certaine plateforme. Bien qu'ils soient encore à un stade précoce, ils montrent déjà un potentiel pour "la découverte des prix prioritaire sur la chaîne". Ce mécanisme pourrait devenir un moyen important de collaboration entre les marchés traditionnels et ceux sur la chaîne à l'avenir.
Avec la tokenisation des actions qui ne cesse de croître, la transformation des marchés de capitaux en chaîne ne fait que commencer.