محادثة مع التاجر مورفي: بيانات داخل السلسلة ليست كمن يحاول إيجاد السيف على قارب، أي أربعة أبعاد تخبرك بمكانك الآن في الدورة؟

حول المتداول ميرفي

مارفي عمل سابقًا في مجال التسويق في الصناعة المالية التقليدية، مما أكسبه حساسية تجاه البيانات. دخل عالم العملات الرقمية في عام 2017، وشهد العديد من دورات الصعود والهبوط. بدأ في عام 2022 دراسة البيانات داخل السلسلة، على أمل العثور على منهجية استثمار يمكن تنفيذها بفعالية، يمكن نسخها، ويمكن أن تكون مغلقة.

استراتيجية التداول لمورفي

1. تخصيص الأموال: 90% تخصيص للعملات الرئيسية (BTC، ETH، BNB)، 10% تخصيص للعملات البديلة
2. العائد المتوقع: 200%-300%
3. يمكن تحمل الانسحاب:
   • العملات الرئيسية: لا توجد أوامر وقف خسارة، وتصحيح بنسبة 20%-30% أمر طبيعي جداً
   • العملات البديلة: إذا انخفضت بأكثر من 20% يتم وقف الخسارة
4. منطق الصفقة:
   • توقيت الاختيار على المدى الطويل، الشراء عند القاع النسبي، البيع عند القمة النسبية
   • من خلال تحليل البيانات داخل السلسلة لتوجيه التداول

استراتيجية تداول مورفي مناسبة لـ:

1. المستثمرون المحافظون يسعون لتحقيق مستوى عالٍ من اليقين، ويمكنهم الاحتفاظ بالأصول لفترة طويلة نسبياً.
2. متداولي الاتجاه، معظم المراكز هي عملات رئيسية

مؤشر شراء Murphy

1. CVDD(قيمة الأيام التراكمية المدمرة): لم يسبق أن انخفض سعر BTC في التاريخ بشكل فعال تحت قيمة CVDD، مما يمكن من تقييم سعر القاع في السوق.

2. RP(السعر المحقق) وBP(سعر الرصيد):

   • RP:داخل السلسلة换手的平均成本
   • BP: تكلفة BTC بعد إزالة القيمة الزمنية للأموال عندما ينخفض سعر BTC دون RP، ويكون في قناة التوحيد بين BP و RP، فإنها فرصة للشراء.

3. PSIP(Person Supply in Profit): نسبة الربح من BTC في الرموز المتداولة. عندما تكون أقل من 50%، عادة ما تكون في قاع السوق الهابطة الشديدة.

4. NUPL و MVRV LTH(Long الوقت Holder):

   • NUPL: عندما تكون حمراء، فهذا يعني أن حاملي المدى الطويل قد استسلموا، يمكن الشراء
   • MVRV: MVRV > 3 بيع، < 1 شراء. في السوق الصاعدة انظر إلى MVRV لـ STH، وفي السوق الهابطة انظر إلى MVRV لـ LTH.

5. وجهة نظر المعدنين:

   • تكلفة التعدين: عندما يكون السعر قريبًا من التكلفة, قد يكون هذا هو القاع المرحلي
   • مؤشر نبض التعدين: القيمة الإيجابية تشير إلى إيقاف عمال المناجم، يمكن الشراء

طريقة مورفي للحكم على "الذروة"

1. المنطق:

   • من السوق الهابطة إلى السوق الصاعدة، يستمر حاملو المدى الطويل (LTH) في توزيع الأسهم على حاملي المدى القصير (STH)
   • عندما يبدأ LTH في البيع بكميات كبيرة، قد يكون ذلك وقت "الهروب من القمة"
   • كل دورة من دورات STH لديها استيعاب كبير مرتين، في الاستيعاب الثاني قد يكون ذلك في منطقة القمة النسبية

2. المؤشرات:

   • MVRV:عندما تكون >3 يمكن البدء في البيع
   • URPD: يعكس داخل السلسلة هيكل الرقائق، يتحقق من إشارات القمة الأخرى
   • علاقة العرض والطلب: التركيز على سلوك خروج الأرباح من LTH

طريقة دراسة ميرفي

1. العثور على معلم: دراسة محتوى محللي بيانات داخل السلسلة الذين يشاركون في السوق.
2. جمع وتصنيف مكتبتك من المؤشرات: سجل وتتبع المؤشرات في Excel
3. اختبار الارتداد: تصحيح مستمر، وزيادة فعالية المؤشرات

قائمة "توقف عن القيام به" لمورفي

1. توقف عن التفكير في الحظ
2. توقف عن الانفعالية
3. توقف عن التداول المتكرر
4. توقف عن الاعتماد على مصدر معلومات واحد
5. توقف عن اتخاذ القرارات قبل البحث

ختام

يعتقد ميرفي: أن التوقعات التي تهيمن عليها العوامل الكبرى، تغير التوقعات المزاج، ويؤثر المزاج على علاقة العرض والطلب، وأخيرًا تحدد علاقة العرض والطلب سعر BTC. من خلال تحليل البيانات داخل السلسلة، نجد العوامل والمنطق التي تعكس تأثير علاقة العرض والطلب وراء البيانات، ونحكم على الاتجاهات المحتملة أو تحويل الدورات، ونجمعها مع طرق أخرى لنصل إلى استنتاجات أكثر تحديدًا، مما يساعد في توجيه قرارات التداول.